Vanguard ช่วยลดความยุ่งยากในการเสนอขายกองทุนรวม

Vanguard ประกาศเมื่อสัปดาห์ที่แล้วว่ากำลังรวมกองทุนหลายแห่งเพื่อลดความซับซ้อนในการเสนอขายกองทุน ตามที่ Morningstar ของ Josh Charlson แม้ว่านี้ในความเป็นจริงอาจจะย้ายไปปิดบังประสิทธิภาพที่ค่อนข้างยากจนของบางส่วนของเงินทุนเหล่านี้ในช่วงที่ผ่านมา 10 ปี ตัวอย่างเช่นการเสนอขายตราสารทุนเพื่อการก้าวหน้าของกองหน้าซึ่งอยู่ในอันดับที่ต่ำสุดของหมวดการเติบโตที่มีขนาดใหญ่จะรวมเข้ากับกองทุน Vanguard U.S. Growth ซึ่งเป็นกองทุนที่มีผลการดำเนินงานที่ดีขึ้นและมียอดรวมมากกว่าแปดเท่าของ Vanguard Growth Equity's AUM

กองกำลังแนวหน้ายังได้ย้ายไปรวมกองทุนการจัดการที่มีการจัดการหลายกองทุน ได้แก่ กองทุนเพื่อการกระจายการกระจายสินค้ากองทุนเพื่อการเติบโตและการกระจายสินค้าและกองทุนเพื่อการเติบโตและการกระจายสินค้า แม้ว่าเงินทุนเหล่านี้ไม่จำเป็นต้องมีประสิทธิภาพต่ำ AUM ยังคงมีขนาดค่อนข้างเล็ก (ทั้งหมดประมาณ 1 พันล้านเหรียญ) กองทุนรวมจะถูกเปลี่ยนชื่อเป็น Vanguard Managed Payout มีประมาณ A $ 1.4 พันล้านเหรียญและอัตราการแจกจ่ายเป้าหมายที่ลดลงซึ่ง Vanguard เชื่อว่าจะเป็นเป้าหมายระยะยาวที่สามารถบรรลุผลได้มากขึ้นซึ่งตรงกับอัตราเบิกเงินกู้ที่เหมาะสมสำหรับผู้เกษียณส่วนใหญ่ น่าเสียดายกับผู้ลงทุนที่เคยเข้าร่วมโครงการ Distribution Focus Fund (อัตราการจ่ายเงินปันผล 7%) แต่จะทำให้กองทุนมีโอกาสที่จะบรรลุเป้าหมายได้ดียิ่งขึ้น ปัญหาอีกประการหนึ่งสำหรับกองทุนที่ชำระเงินด้วย Managed Payout คือแม้ว่าการผสานเงินทุนอาจทำให้นักลงทุนสามารถเลือกกองทุน Managed Payout ได้ง่ายขึ้นและเข้าใจว่าการลงทุนของยานพาหนะเองไม่ได้ง่ายขึ้น สูตรการจ่ายเงินไม่เข้าใจง่ายและอัตราการจ่ายเงินที่แปรผันอาจทำให้เกิดความไม่ตรงกันระหว่างการรับรู้ของนักลงทุนว่าเปอร์เซ็นต์การจ่ายเงินตามอัตราที่ระบุนั้นหมายถึงอัตรารายได้ที่มั่นคง

อ่านเพิ่มเติมจาก Investmentmatome:

• การศึกษา: 9 ใน 10 คนอเมริกันดูถูกค่าที่พัก 401 (k) ที่ซ่อนไว้
• ถอนต้นจาก 401 (k) s: คุณควรทำหรือไม่?
• ค้นหานายหน้าออนไลน์ที่ดีที่สุด