งบกระแสเงินสดคำนิยามและตัวอย่าง

คำอธิบาย:

งบกระแสเงินสดคืองบการเงินที่ใช้วัดกระแสเงินสด หรือใช้โดย บริษัท ในช่วงเวลาที่กำหนด

วิธีการทำงาน (ตัวอย่าง):

งบกระแสเงินสด มักแบ่งแหล่งที่มาของเงินสดของ บริษัท ออกและใช้เป็นระยะเวลาเป็น 3 ประเภท ได้แก่ เงินสด กระแสเงินสดจากกิจกรรมลงทุนและกระแสเงินสดจากกิจกรรมจัดหาเงิน เป็นสิ่งสำคัญที่ต้องสังเกตว่ากระแสเงินสดไม่เหมือนกับรายได้สุทธิซึ่งรวมถึงธุรกรรมที่ไม่เกี่ยวข้องกับการโอนเงินที่แท้จริง (ค่าเสื่อมราคาเป็นตัวอย่างของค่าใช้จ่ายที่ไม่รวมอยู่ในการคำนวณรายได้ แต่ไม่ได้คำนวณในการคำนวณกระแสเงินสด)

กระแสเงินสดจากกิจกรรมดำเนินงานคำนวณจากสูตรต่อไปนี้:

กระแสเงินสดจากการดำเนินงาน = รายได้สุทธิ + ค่าใช้จ่ายที่มิใช่ค่าใช้จ่าย + การเปลี่ยนแปลงเงินทุนหมุนเวียน

เนื่องจากเงินทุนหมุนเวียนเป็นส่วนประกอบของกระแสเงินสดจากการดำเนินงาน นักลงทุนควรตระหนักว่า บริษัท สามารถมีอิทธิพลต่อกระแสเงินสดได้โดยการเพิ่มระยะเวลาในการชำระค่าใช้จ่าย (เพื่อรักษาเงินสด) ซึ่งจะทำให้เวลาในการเก็บรวบรวมของที่ค้างชำระ (เพื่อเร่งการรับเงินสด) และการวาง (กระแสเงินสดอีกครั้ง)

กระแสเงินสดจากกิจกรรมลงทุนสะท้อนถึงการซื้อหรือขายสินทรัพย์ของ บริษัท (นั่นคือทรัพย์สินที่มีอายุการให้ประโยชน์ o f มากกว่าหนึ่งปีที่ปรากฏในงบดุล) เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องสังเกตว่า บริษัท มีความคล่องตัวในการลงทุนในสิ่งที่เป็นหรือไม่ถือเป็นรายจ่ายลงทุนและนักลงทุนควรตระหนักถึงเรื่องนี้เมื่อเปรียบเทียบกระแสเงินสดของ บริษัท ต่างๆ

กระแสเงินสดจากกิจกรรมจัดหาเงิน การซื้อหรือขายหุ้นและเงินที่ได้จากการชำระหนี้ มาตรการแตกต่างกันไปตามโครงสร้างเงินทุนนโยบายการจ่ายเงินปันผลหรือ บริษัท หนี้ที่แตกต่างกันอาจมีได้

ทำไมต้องเป็นเรื่อง:

ไม่ว่าจะมีมาตรการใดบ้างกระแสเงินสดจะช่วยให้ บริษัท ขยายการพัฒนาผลิตภัณฑ์ใหม่ซื้อหุ้นคืน, จ่ายเงินปันผลหรือลดหนี้สิน นี่เป็นเหตุผลที่คนบางคนให้ความสำคัญกับงบกระแสเงินสดมากกว่าเรื่องงบการเงินอื่น ๆ หรือมีการวัดผลรวมถึงรายได้ต่อหุ้น กระแสเงินสดขึ้นอยู่กับสถานะของเงินสดของ บริษัท จากการดำเนินงานซึ่งจะได้รับอิทธิพลอย่างมากจากรายได้สุทธิของ บริษัท ดังนั้นรายได้ที่สูงขึ้นค่าใช้จ่ายที่ลดลงและมีประสิทธิภาพมากขึ้นเป็นแรงผลักดันที่สำคัญของกระแสเงินสด

หากไม่มีกระแสเงินสดเป็นบวก บริษัท อาจต้องยืมเงินเพื่อทำสิ่งเหล่านี้หรือในกรณีที่เลวร้ายยิ่งกว่านั้นอาจไม่ได้อยู่ในธุรกิจ เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องทราบว่าอย่างไรก็ตามการมีกระแสเงินสดเป็นลบในแต่ละครั้งไม่ใช่สิ่งที่ไม่ดีนัก หาก บริษัท เป็นผู้ใช้จ่ายเงินสดเป็นเงินสดเป็นครั้งคราวเนื่องจากกำลังสร้างโรงงานผลิตแห่งที่สองขึ้นตัวอย่างเช่นหาก บริษัท ผลิตเงินสดได้มากขึ้น ในทางตรงกันข้ามหาก บริษัท มีกระแสเงินสดติดลบเนื่องจากมีการซื้อกิจการที่ไม่ดีหรือการลงทุนอื่น ๆ ผลประโยชน์ระยะยาวอาจไม่ได้มีอยู่

นักลงทุนมักจะล่าหา บริษัท ที่มีกระแสเงินสดสูงหรือมีการปรับปรุง ราคาหุ้นต่ำ - ความแตกต่างมักหมายถึงราคาหุ้นจะเพิ่มขึ้นเร็ว ๆ นี้