Earned Surplus Definition & Example

อะไรคือ:

ส่วนเกินที่เกิดขึ้น คือผลรวมของกำไรของ บริษัท หลังจากจ่ายเงินปันผลแล้วนับตั้งแต่เริ่มก่อตั้ง บริษัท. นอกจากนี้ยังสามารถเรียกว่ากำไรสะสมทุนสะสมหรือรายได้สะสม

วิธีการทำงาน (ตัวอย่าง):

ลองดูตัวอย่างเพื่อแสดงให้เห็น

สมมติว่า บริษัท XYZ ทำธุรกิจมา 5 ปีแล้ว และได้รายงานรายได้สุทธิประจำปีต่อไปนี้

ปีที่ 1: $ 10,000

ปีที่ 2: $ 5,000

ปีที่ 3: - $ 5,000

ปีที่ 4: $ 1,000

ปีที่ 5: - $ 3,000

สมมติว่า บริษัท XYZ ไม่จ่ายเงินปันผลในช่วงเวลานี้ส่วนแบ่งกำไร ของ XYZ คือผลรวมของกำไรสุทธิตั้งแต่เริ่มก่อตั้ง: 10,000 เหรียญ + 5,000 เหรียญ - 5,000 เหรียญ + 1,000 เหรียญ - 3,000 เหรียญ = 8,000 เหรียญสหรัฐ

ในปีถัดไปส่วนเกินที่ได้รับของ XYZ จะเปลี่ยนแปลงตามจำนวนรายได้สุทธิในแต่ละปีเงินปันผลน้อยกว่า

งบกำไรส่วนเกินที่ได้รับจะสรุปการเปลี่ยนแปลงของส่วนเกินที่ได้รับในรอบระยะเวลาบัญชีและส่วนเกินที่เกิดขึ้นทั้งหมดจะปรากฏในผู้ถือหุ้น ส่วนของผู้ถือหุ้นในงบดุล ซึ่งหมายความว่าทุกดอลล่าร์ของส่วนเกินที่ได้รับเป็นหลักอีกหนึ่งดอลล่าร์ของส่วนของผู้ถือหุ้น

คณะกรรมการ บริษัท อาจ "เหมาะสม" บางส่วนหรือทั้งหมดของ บริษัท ที่มีรายได้ส่วนเกินเมื่อต้องการ จำกัด การจ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้น การจัดสรรมักจะกระทำโดยขึ้นอยู่กับดุลพินิจของคณะกรรมการแม้ว่าผู้ถือหุ้นกู้จะต้องขอให้คณะกรรมการดำเนินการดังกล่าว การจัดสรรจะปรากฏเป็นบัญชีพิเศษในส่วนที่เกินกำไรที่ได้รับ เมื่อการจัดสรรไม่จำเป็นอีกต่อไปแล้วจะถูกโอนกลับไปเป็นส่วนเกินที่ได้รับ เนื่องจากเงินส่วนเกินที่ได้รับไม่ได้เป็นเงินสด บริษัท อาจจัดหาเงินทุนโดยการจัดสรรเงินสดหรือหลักทรัพย์ในความต้องการของตลาดให้กับโครงการที่ระบุไว้ในส่วนจัดสรร

สาเหตุที่สำคัญ: หรือเงินสดที่เหลือหลังจากการจ่ายเงินปันผล ค่อนข้างได้รับส่วนเกินที่เพิ่มขึ้นแสดงให้เห็นถึงสิ่งที่ บริษัท ทำกับผลกำไรของตน; เป็นจำนวนกำไรที่ บริษัท ได้ลงทุนใหม่ในธุรกิจตั้งแต่เริ่มก่อตั้ง การลงทุนใหม่นี้เป็นการซื้อสินทรัพย์หรือการลดหนี้สิน

รายได้ที่เพิ่มขึ้นค่อนข้างสะท้อนถึงนโยบายการจ่ายเงินปันผลของ บริษัท เนื่องจากเป็นการสะท้อนถึงการตัดสินใจของ บริษัท ในการหาผลกำไรหรือการจ่ายเงินปันผลให้แก่ผู้ถือหุ้น ในท้ายที่สุดการวิเคราะห์ส่วนใหญ่ของส่วนเกินที่ได้รับจะเน้นที่การประเมินว่าการกระทำใดก่อให้เกิดผลตอบแทนสูงสุดแก่ผู้ถือหุ้นหรือไม่?

การวิเคราะห์ส่วนใหญ่เป็นการเปรียบเทียบส่วนแบ่งกำไรต่อหุ้นต่อกำไรต่อหุ้นในช่วงเวลาหนึ่ง ๆ หรือเปรียบเทียบจำนวนเงิน ของเงินทุนที่คงไว้ซึ่งการเปลี่ยนแปลงของราคาหุ้นในช่วงเวลาดังกล่าว ทั้งสองวิธีนี้พยายามที่จะวัดการจัดการผลตอบแทนที่สร้างขึ้นจากผลกำไรที่ได้รับการไถ่กลับเข้าสู่ธุรกิจ วิธีการที่พัฒนาโดยวอร์เรนบัฟเฟตต์ซึ่งใช้เป็นภาษีเป็นวิธีการหนึ่งในการดำเนินการนี้

อุตสาหกรรมที่ใช้เงินทุนมากและอุตสาหกรรมที่กำลังเติบโตมักจะมีรายได้มากกว่าอุตสาหกรรมอื่น ๆ ทำงาน บริษัท ที่มีอายุมากกว่าอาจรายงานว่ามีรายได้ที่ได้รับมากเกินกว่าเด็กที่มีอายุน้อยกว่าอย่างมีนัยสำคัญ

ด้วยเหตุนี้การเปรียบเทียบส่วนเกินที่ได้รับเป็นเรื่องยาก แต่โดยทั่วไปมักมีความหมายมากที่สุดในกลุ่ม บริษัท ที่มีอายุเท่ากัน และอยู่ในอุตสาหกรรมเดียวกันและควรให้นิยามของส่วนเกินที่ได้รับ "สูง" หรือ "ต่ำ" ภายในบริบทนี้