DuPont Identity Definition & Example

คืออะไร:

บัตรประจำตัว DuPont แบ่งผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น (ROE) ออกเป็นส่วนประกอบ - - กำไร, มูลค่าการซื้อขายรวมสินทรัพย์และส่วนต่างทางการเงิน - เพื่อให้แต่ละคนสามารถตรวจสอบได้ในเชิงลึก

วิธีการทำงาน (ตัวอย่าง):

ข้อมูลประจำตัวของดูปองท์ยังเรียกว่าการวิเคราะห์ของดูปองท์

ก่อนที่เราจะใช้ข้อมูลประจำตัวของดูปองท์สูตรพื้นฐานสำหรับ ROE คือ:

ROE = อัตรากำไร + การหมุนเวียนสินทรัพย์ x ปัจจัยการค้ำประกัน

ข้อมูล Dupont จะทำให้ ROE ลดลงไปอีก:

ROE = (รายได้สุทธิ / รายได้) x (รายได้ / สินทรัพย์รวม) x (สินทรัพย์รวม / ส่วนของผู้ถือหุ้น)

ตัวอย่างเช่นพิจารณาข้อมูลต่อไปนี้สำหรับ บริษัท XYZ:

การใช้สูตรข้างต้นเราสามารถคำนวณ ROE ของ บริษัท ได้ที่:

ROE = (2,000 เหรียญ / 10,000 เหรียญ) x (10,000 เหรียญ / 25,000 เหรียญ) x (25,000 เหรียญ / 5,000 ดอลล่าร์) = 0.20 x 0.40 x 5 = 0.40 หรือ 40%

ข้อมูลประจำตัวของ DuPont จะวิเคราะห์ตัวเลขที่แสดงในอัตรากำไร (2,000 เหรียญ / 10,000 เหรียญ) (9,000)

ข้อมูลประจำตัวของ DuPont Identity

เป็นสิ่งสำคัญเพราะช่วยให้นักวิเคราะห์เข้าใจว่าอะไรคืออะไร? ขับรถของ บริษัท ROE; กำไรเป็นภาพสะท้อนของประสิทธิภาพการดำเนินงาน; การหมุนเวียนของสินทรัพย์เป็นภาพสะท้อนของการใช้สินทรัพย์อย่างมีประสิทธิภาพ และการยกระดับแสดงให้เห็นว่า บริษัท ต้องพึ่งพาตราสารหนี้เพื่อผลักดันให้เกิดผลกำไรได้อย่างไร วิธีการนี้ตระหนักดีว่านอกเหนือจากความสามารถในการทำกำไรยังเป็นสิ่งสำคัญในการทำความเข้าใจว่า บริษัท มีการสร้างยอดขายหรือเงินสดได้ดีเพียงใด ผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้น การใช้ปัจจัยทั้งสามนี้ข้อมูลประจำตัวของดูปองท์ช่วยให้นักวิเคราะห์สามารถวิเคราะห์ บริษัท ได้อย่างมีประสิทธิภาพสามารถตรวจสอบว่า บริษัท ใดที่อ่อนแอและแข็งแกร่งและรู้ได้เร็วว่าธุรกิจในพื้นที่ใดที่จะมอง (การจัดการสินค้าคงคลังโครงสร้างหนี้ กำไร) สำหรับคำตอบเพิ่มเติม อย่างไรก็ตามมาตรการดังกล่าวยังคงเป็นข้อเสนอแนะและไม่ใช้แทนการวิเคราะห์อย่างละเอียด

เป็นสิ่งสำคัญที่ต้องสังเกตว่าข้อมูลประจำตัวของดูปองท์ใช้ทั้งมาตรการเกี่ยวกับงบดุล (คำนวณจากจุดคงที่ในเวลา) และมาตรการเกี่ยวกับรายได้ (ซึ่ง ล้อมรอบช่วงเวลาหนึ่ง ๆ) ดังนั้นการซื้อสินทรัพย์การซื้อกิจการหรือการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญอื่น ๆ อาจส่งผลเสียต่อการคำนวณ ROE นักวิเคราะห์หลายคนใช้สินทรัพย์เฉลี่ยและส่วนของผู้ถือหุ้นเพื่อลดความผิดเพี้ยนนี้แม้ว่าแนวทางดังกล่าวจะถือว่าการเปลี่ยนแปลงของงบดุลเกิดขึ้นอย่างต่อเนื่องตลอดทั้งปีซึ่งอาจไม่ถูกต้องด้วยเช่นกัน