คำอธิบายและตัวอย่างงบการเงิน

กระแสเงินสด

คืออัตราส่วนของเงินสดของ บริษัท จากการดำเนินงานไปจนถึงค่าใช้จ่ายด้านทุนในการจัดหาหรือปรับปรุงสินทรัพย์เช่นอาคารหรืออุปกรณ์ที่จำเป็นในการปรับปรุงหรือรักษาไว้ซึ่งการดำเนินธุรกิจ

เป็นมาตรการสำคัญที่นักวิเคราะห์ใช้ในการกำหนดความสามารถในการดำเนินงานของกองทุนของ บริษัท

การไหลเวียนของกระแสเงินสด = เงินสดจากการดำเนินงาน / รายจ่ายลงทุน

นักวิเคราะห์มักใช้กระแสเงินสดอิสระในตัวนับ

สมมติว่าในช่วงไตรมาสที่สี่ บริษัท XYZ รายงานเงินสดจากการดำเนินงาน 4 ล้านเหรียญและใช้จ่ายเงินลงทุน 10 ล้านเหรียญ สามารถคำนวณได้ดังนี้:

4 ล้านเหรียญ / 10 ล้านเหรียญ = 0.40

เป็นเรื่องสำคัญที่ต้องสังเกตว่ากระแสเงินสดอาจมาจากมาตรการต่างๆ (EBITDA, กระแสเงินสด), เงินสดจากการดำเนินงาน ฯลฯ) และทำให้นักวิเคราะห์และนักลงทุนเข้าใจถึงวิธีการคำนวณกระแสเงินสดที่ใช้ในการคำนวณ

ทำไมต้องเป็นเรื่อง:

กระแสเงินสดจากการลงทุน เป็น ซึ่งช่วยให้นักลงทุนและนักวิเคราะห์เข้าใจถึงความสามารถในการซื้อสินทรัพย์เพิ่มเติมของ บริษัท และดำเนินการดังกล่าวโดยไม่ต้องออกตราสารหนี้หรือตราสารทุน ด้วยเหตุนี้การเพิ่มขึ้นของกระแสเงินสดต่อรายจ่ายลงทุนจึงอาจบ่งชี้ว่า บริษัท อยู่ในฐานะที่จะเติบโตได้และโดยทั่วไปการเติบโตคือราคาหุ้นและความมั่งคั่งของผู้ถือหุ้น ดังนั้นนักวิเคราะห์จึงมีความสนใจอย่างมากต่อกระแสเงินสดในการใช้จ่ายเงินทุน

เป็นสิ่งสำคัญที่ต้องสังเกตด้วยว่าอุตสาหกรรมบางแห่งมีเงินลงทุนมากขึ้นกว่าที่อื่นดังนั้นควรเปรียบเทียบ บริษัท ในอุตสาหกรรมต่างๆในบริบทนี้