กองทุนปิดคืออะไรและคุณควรลงทุนในหนึ่ง?

กฎข้อที่ 1 สำหรับการซื้อกองทุนแบบ Closed-end คือการซื้อเงินลงทุนโดยมีมูลค่าลดลงมากเมื่อเทียบกับมูลค่าสินทรัพย์สุทธิต่อหุ้น

เงินทุนหมุนเวียนเป็นที่รู้จักกันทั่วไปในแผน 401 (k) ที่นายจ้างสนับสนุนและนักลงทุนรายย่อยหลายรายซื้อด้วยเพราะค่าใช้จ่ายของพวกเขามักจะลดลง แท้จริงแล้วเมื่อคนพูดถึง "กองทุนรวม" พวกเขามักอ้างถึงกองทุนเปิด

ในทางตรงกันข้ามกองทุนปิดขายจำนวนหุ้นที่แน่นอนในช่วงเสนอขายหุ้นต่อประชาชนทั่วไปและไม่เคยเปิดกองทุนเพื่อขายอีกต่อไป นักลงทุนสามารถซื้อและขายกองทุนได้ตลอดทั้งวันและราคาของกองทุนในช่วงแลกเปลี่ยนมีความผันผวนในระหว่างวันเช่นเดียวกับหุ้นปกติ และราคาตลาดของกองทุนรวมอาจมีค่าเท่ากับหรือสูงกว่าหรือต่ำกว่ามูลค่าทรัพย์สินสุทธิต่อหุ้น (เราจะขุดลงไปด้านล่างนี้)

กองทุนปิดท้ายมีจำนวนน้อยกว่ากองทุนเปิดและมีคุณสมบัติและความเสี่ยงอื่น ๆ ที่มักไม่พบในกองทุนเปิด:

• เนื่องจากกองทุนปิดท้ายมักได้รับการจัดการอย่างกระตือรือร้นโดยผู้จัดการด้านการลงทุนพยายามที่จะเอาชนะตลาดพวกเขาอาจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้นทำให้นักลงทุนน้อยสนใจ
• กองทุนปิดมักใช้เงินกู้ยืมเพื่อจัดหาเงินทุนในการซื้อสินทรัพย์เพื่อเพิ่มผลตอบแทน กลยุทธ์นี้เป็นดาบสองคม: ช่วยเพิ่มผลตอบแทนเมื่อหุ้นเพิ่มขึ้น แต่จะทำให้ผลตอบแทนแย่ลงเมื่อหุ้นร่วงลง
• กองทุนปิดมีแนวโน้มที่จะจ่ายเงินปันผลให้แก่นักลงทุนส่วนหนึ่งเนื่องจากใช้ประโยชน์เพื่อช่วยเพิ่มผลตอบแทน อีกครั้งที่ทำงานได้ดีในตลาดที่เพิ่มขึ้นน้อยลงในการลดลงอย่างใดอย่างหนึ่ง

นักลงทุนต้องตระหนักถึงความแตกต่างเหล่านี้ก่อนที่จะซื้อกองทุนแบบ Closed-End ศักยภาพในการจ่ายเงินปันผลที่สูงขึ้นทำให้เงินทุนหมุนเวียนน่าสนใจ แต่ข้อเสียที่อาจเกิดขึ้นก็คือยิ่งกว่านั้นไม่ใช่เพียงเพราะการใช้ประโยชน์จากเงินทุนเหล่านี้ใช้ แต่โครงสร้างของพวกเขา เนื่องจากมีการค้าขายตลอดทั้งวันกองทุนประเภท Closed-end สามารถซื้อขายต่ำกว่ามูลค่าสินทรัพย์สุทธิได้เป็นเวลานานและมักทำ แต่นั่นก็เป็นโอกาสสำหรับนักลงทุนที่ฉลาด

คุณควรลงทุนในกองทุนปิด?

อัตราความสำเร็จที่ดีที่สุดของคุณมาเมื่อคุณซื้อกองทุนรวมแบบปิดด้วยมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ ทำได้ง่ายกว่าที่คุณคิดเพราะหลายกองทุนซื้อขายที่ส่วนลดและมูลค่าสินทรัพย์สุทธิของกองทุนมีการเผยแพร่เป็นรายไตรมาสหรือรายเดือนโดยผู้จัดการการลงทุน จากนั้นคุณสามารถแบ่งราคาหุ้นของกองทุนตามมูลค่าสินทรัพย์สุทธิเพื่อพิจารณาว่ากองทุนซื้อขายโดยมีส่วนลดหรือไม่

มีการทำซ้ำ: กฎข้อที่ 1 สำหรับการซื้อกองทุนแบบ Closed-end คือการซื้อที่มีมูลค่าลดลงมากเมื่อเทียบกับมูลค่าทรัพย์สินสุทธิต่อหุ้น

วิธีการที่สำคัญ? ไม่ใช่เรื่องแปลกที่กองทุนจะซื้อขายที่ระดับ 10% หรือ 15% ต่ำกว่ามูลค่าสินทรัพย์สุทธิของตน อาจดูเหมือนจะไม่ค่อยดีนัก แต่ประเภทส่วนลดดังกล่าวจะทำให้คุณมีขอบในตลาด ไม่เพียง แต่คุณจะได้รับหากการถือครองของกองทุนมีมูลค่าสูงขึ้นคุณก็จะได้รับประโยชน์ถ้าส่วนลดในมูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลงและคุณตัดสินใจที่จะขายหุ้นของคุณ

นักลงทุนจำนวนมากอาจรู้สึกสะดวกสบายในการลงทุนในกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน การซื้อขาย ETFs ตลอดทั้งวันเหมือนกองทุนแบบปิด แต่พวกเขามักจะติดตามดัชนีตลาดเช่นดัชนี Standard & Poor's 500 ของ บริษัท ขนาดใหญ่ ซึ่งหมายความว่าค่าธรรมเนียมการจัดการของพวกเขามักจะลดลงและนั่นคือเงินที่จะกลับเข้าไปในกระเป๋านักลงทุน

»ต้องการเริ่มต้น ETFs? นี่คือวิธีการเลือกกองทุนที่เหมาะสม

วิธีการซื้อกองทุนแบบ Closed-End

สิ่งแรกที่คุณจะต้องเป็นบัญชีนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์โดยเฉพาะอย่างยิ่งที่สอดคล้องกับความต้องการของนักลงทุนกองทุนรวม จากนั้นคุณจะต้องพิจารณา:

• กองทุนอะไรที่คุณต้องการ? หุ้นในสหรัฐฯเท่านั้นใช่หรือไม่? หุ้นปันผล? หุ้นต่างประเทศ?
• ผลการดำเนินงานเป็นอย่างไรเมื่อเวลาผ่านไป? มองหาที่แข็งแกร่ง คุณสามารถหาผลการดำเนินงานของกองทุนในช่วงระยะยาวได้ที่เว็บไซต์ทางการเงินส่วนใหญ่
• การลดมูลค่าทรัพย์สินสุทธิและส่วนลดในปัจจุบันของกองทุนคืออะไร นี่จะทำให้คุณเห็นว่าส่วนลดนี้อาจลดลงบ้าง
• อัตราส่วนค่าใช้จ่ายของกองทุนคืออะไร? โดยทั่วไปอัตราส่วนนี้จะสูงกว่าค่าใช้จ่ายของกองทุนเปิดดังนั้นระวังการตกใจของสติกเกอร์
• กองทุนมีการจ่ายเงินปันผลเท่าใด
• เงินทุน (หนี้สิน) มีการใช้จ่ายเท่าไร? หนี้มากเกินไปทำให้กองทุนมีความเสี่ยงมากขึ้น หนี้สินที่มากกว่า 30% ถึง 40% ของสินทรัพย์ของกองทุนมีความเสี่ยงสูง

เพื่อให้ได้บริบทบางอย่างเมื่อคุณหาเงินที่ดูน่าสนใจคุณจะต้องตรวจสอบแต่ละพื้นที่เหล่านี้ก่อนที่จะตัดสินใจซื้อ

อะไรต่อไป?

• ต้องการดำเนินการหรือไม่?

  เช็คเอาท์ โบรกเกอร์ที่ดีที่สุดสำหรับกองทุนรวม

• ต้องการดำน้ำลึกหรือไม่?

  เรียน ข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับ ETFs

• ต้องการสำรวจที่เกี่ยวข้องหรือไม่?

  ถอยหลัง และขุดเข้าไปในกองทุนรวม