ตลาดหุ้นล่มสลายเพียงในเวลาสำหรับการเกษียณอายุ? 5 วิธีในการปกป้องผลงานของคุณ

โดยลอร่า Scharr-Bykowsky

เรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับลอร่าในเว็บไซต์ของเราถามที่ปรึกษา

ไม่มีใครอยากเห็นความสูญเสียครั้งใหญ่ในพอร์ตการลงทุนของตนเลยทีเดียว แต่ความทุกข์ทรมานที่เกิดจากการสูญเสียขนาดใหญ่ในไม่ช้าหลังจากเกษียณอายุโดยเฉพาะอย่างยิ่งเป็นอันตรายต่อผลงานของคุณและโอกาสในการเกษียณอายุของคุณประสบความสำเร็จ

นี่คือช่วงเวลาที่เปราะบางที่สุดสำหรับนักลงทุน - ฉันเรียกมันว่าช่วงส้น Achilles ของพวกเขา หากการสูญเสียขนาดใหญ่เกิดขึ้นในช่วงต้นปีของการเกษียณอายุก็เป็นเรื่องยากที่จะกู้คืน คุณไม่ได้มีส่วนร่วมในการออมของคุณอีกต่อไป แทนคุณมักถอนเงินออกจากบัญชีของคุณสำหรับค่าใช้จ่ายที่ไม่ได้รับการคุ้มครองโดยสวัสดิการสังคมและรายได้บำนาญของคุณ

เรื่องราวที่เกี่ยวข้อง

ตรวจสอบผู้ให้บริการไอราที่ดีที่สุด

ตรวจสอบผู้ให้บริการบัญชี Roth IRA ที่ดีที่สุด

ความเสี่ยงที่จะได้รับผลตอบแทนที่ไม่ดีในช่วงปีแรก ๆ ของการเกษียณอายุเรียกว่าความเสี่ยงตามลำดับ เป็นความเสี่ยงที่คุณจะเกษียณในช่วงระยะเวลาที่โชคร้ายสำหรับผลตอบแทนที่ไม่ดี

เท่าไหร่ความสามารถลำดับความเสี่ยงจริงๆเจ็บ?

เพื่อแสดงให้เห็นถึงผลกระทบของความเสี่ยงตามลำดับให้พิจารณาตัวอย่างของสามพี่น้องที่เกษียณอายุภายในระยะเวลาหกปีแต่ละครั้งมีการลงทุนครั้งแรก 1 ล้านดอลลาร์ซึ่งจัดอยู่ในดัชนี Standard & Poor's 500 ทั้งหมด สมมติว่าพี่ชายแต่ละคนได้ถอนเงิน $ 60,000 ต่อปีโดยเริ่มต้นทันทีที่เกษียณอายุแต่ละรายจะมียอดคงเหลือ ณ วันที่สิ้นสุด ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2015:

เรื่องสามพี่น้อง

พี่ชาย	วันที่ ถอยออก	การถอนเงินทั้งหมด	สมดุลตั้งแต่วันที่ 6/30/15
บราเดอร์ 1	มกราคม 2540	$1,110,000	$1,566,883
บราเดอร์ 2	มกราคม 2543	$930,000	$45,694
บราเดอร์ 3	มกราคม 2546	$750,000	$1,583,626

แหล่งที่มา: สตีฟ Esposito ข้อมูลสรุปพอร์ตการลงทุนแบบแฟลต: Morningstar Principia

เนื่องจากความล้มเหลวของปีพศ. 2543 Brother 2 เกือบหมดเงิน พอร์ตการลงทุนล้านดอลลาร์ของเขาได้รับความเสียหายอย่างมากและการถอนเงินที่ตามมาของเขาทำให้เงินฝากออมทรัพย์ลดลง

สิ่งที่แตกต่างเพียงไม่กี่ปีสามารถทำได้ แม้ว่าพี่ชายแต่ละคนจะทำตามกลยุทธ์เดียวกัน - ลงทุนใน S & P 500 100% และถอนเงิน 60,000 เหรียญต่อปี - บราเดอร์ 2 มีผลลัพธ์ที่แตกต่างกันอย่างมากเนื่องจากระยะเวลา

โดยทั่วไปขอแนะนำให้นักลงทุนหมุนเวียนความเสี่ยงในขณะที่พวกเขาเข้าใกล้เกษียณอายุโดยการลดการเปิดรับตลาดหุ้น ในความเป็นจริงการเกษียณอายุตามกำหนดเวลาเป้าหมายจะเป็นไปตาม "เส้นทางที่ร่อน" ซึ่งทำในสิ่งนี้ อย่างไรก็ตามในปีพ. ศ. 2551 กองทุนเป้าหมายจำนวนมากถูกวิพากษ์วิจารณ์ว่าเป็นประเทศที่ก้าวร้าวมากเกินไป อันที่จริงในขณะนี้ 73% ของเงินทุนที่มีวันที่เป้าหมายระหว่างปี 2011 ถึง 2015 สูญเสียมากกว่า 25% ของมูลค่าของพวกเขา นักลงทุนส่วนใหญ่ในกองทุนเหล่านี้ไม่ทราบว่าเงินของพวกเขาเป็นอย่างมากเบ้ไปทางหุ้น

พันธบัตรอาจไม่กล้า แต่อาจดีที่สุด

แนวทางที่ชาญฉลาดสำหรับผู้ที่ใกล้เกษียณอายุหรือเกษียณอายุใหม่จะเป็นการเพิ่มการเปิดรับพันธบัตรเพื่อช่วยลดโอกาสการสูญเสียรายใหญ่

แต่นักลงทุนจำนวนมากไม่เต็มใจที่จะทำเช่นนั้นในวันนี้ พวกเขากังวลว่าอัตราดอกเบี้ยพันธบัตรอยู่ในระดับต่ำและมีราคาสูง หากอัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นพันธบัตรและกองทุนพันธบัตรจะลดลงส่งผลให้เกิดความเสียหายได้ อย่างไรก็ตามการประเมินมูลค่าหุ้นยังมีสูงและการปรับฐานตลาดหุ้นขนาดใหญ่อาจเป็นอันตรายต่อพอร์ตการลงทุนของ บริษัท

แต่ให้วางไว้ในมุมมอง ในปี 2548 เมื่อ Federal Reserve ปรับอัตราดอกเบี้ยของรัฐบาลกลางขึ้น 8 เท่าจาก 2.25% เป็น 4.25% การกลับมาของกองทุน Vanguard Total Bond ในปีนั้นเท่ากับ 2.4% ขณะที่ดัชนี S & P 500 ปรับตัวลดลงเกือบ 37% ในช่วงวิกฤตสินเชื่อในปี 2551

วิธีการเอาชนะความเสี่ยงลำดับ

ดังนั้นผู้เกษียณสามารถป้องกันตัวเองจากความเสี่ยงตามลำดับได้อย่างไร?

1. จัดทำเงินสดสำรองอย่างน้อย 3 ปีของค่าครองชีพ นี่คือเพื่อให้แน่ใจว่ารายได้ที่เชื่อถือได้หากผลงานของคุณต้องการเวลาในการกู้คืนจากการสูญเสียขนาดใหญ่ เหตุผลในการนี้คือการหลีกเลี่ยงการเลิกหุ้นหรือหุ้นกู้ของคุณที่สูญเสียอย่างถาวรเพื่อเพิ่มเงินสดที่จำเป็น ประมาณการจำนวนเงินที่คุณจะต้องใช้ - เหนือกว่ารายได้ที่มั่นคงเช่น Social Security - และใส่ลงในบัญชีเงินฝากออมทรัพย์ที่ได้รับการคุ้มครองโดย FDIC ซึ่งมีผลตอบแทนสูง

2. ดูพันธบัตรของคุณเป็นโช้คอัพเป็นนอกคอกแหล่งรายได้ โดยทั่วไปจะแนะนำให้ใช้พันธบัตรระยะสั้นและระยะกลางที่มีคุณภาพสูงเพื่อลดอัตราดอกเบี้ยและความเสี่ยงด้านเครดิตของคุณและลดผลขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นในส่วนของตราสารหนี้ในพอร์ตการลงทุนของคุณ ต่อต้านการล่อลวงเพื่อให้บรรลุผลตอบแทนโดยการรับภาระพันธบัตรหรือพันธบัตรที่ยาวนานกว่าด้วยคุณภาพเครดิตที่ต่ำกว่าเนื่องจากอาจได้รับความเสียหายที่รุนแรงขึ้นในระหว่างการแก้ไขตลาดหุ้น ในปีพ. ศ. 2551 กองทุนสำรองเลี้ยงชีพระดับสูงขององคมนตรีประสบปัญหาขาดทุน 21.29%

3. ลดการเปิดเผยหุ้นเป็นวิธีการเกษียณอายุของคุณ การศึกษาพบว่าการจัดสรรหุ้น 30% อาจมีความระมัดระวังในช่วงปีแรก ๆ ที่เกษียณอายุเนื่องจากจะช่วยลดความผันผวนของคุณได้ จากนั้นคุณสามารถค่อยๆเพิ่มส่วนแบ่งของหุ้นของคุณในช่วงเวลาโดยเฉพาะอย่างยิ่งถ้าการประเมินมูลค่าเพิ่มขึ้น หากคุณมีแหล่งรายได้ที่มั่นคงหรือมีความเสี่ยงสูงให้พิจารณาลดการเปิดเผยหุ้นของคุณลง 10% เหลือ 20% ที่ต่ำสุด

4. หากคุณลงทุนในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพเป้าหมายให้ตรวจดูหนังสือชี้ชวนเพื่อดูว่ามีการลงทุนในหุ้นหรือหุ้นมากน้อยเพียงใด มองหาทางเลือกที่ระมัดระวังมากขึ้นหรือเพิ่มเงินทุนพันธบัตรให้กับส่วนผสมของคุณหากคุณต้องการปรับการจัดสรรสินทรัพย์โดยรวม

5. พูดคุยกับนักวางแผนทางการเงิน คุณควรปรึกษากับผู้วางแผนที่สามารถประเมินการจัดสรรที่ดีที่สุดตามเป้าหมายและความตั้งใจความสามารถและความเสี่ยงของคุณโดยคำนึงถึงการประเมินมูลค่าปัจจุบัน เขาหรือเธอจะสร้างอัตราส่วนสต๊อกหุ้นต่อพันธบัตรและเงินสดสำรองที่เหมาะสม สิ่งเหล่านี้จะแตกต่างกันขึ้นอยู่กับระดับของสินทรัพย์แหล่งรายได้ที่รับประกันได้เช่นเงินบำนาญและประกันสังคมอายุขัยและความตั้งใจเดิมของคุณ

รูปภาพผ่านทาง iStock