การกระจายความเสี่ยงเป็นกุญแจสำคัญในการจัดการความเสี่ยงของคุณ

โดย Brian McCann

เรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับ Brian ในเว็บไซต์ของเราถามที่ปรึกษา

หากคุณมีพอร์ตการลงทุนที่หลากหลายทั่วโลกคุณอาจรู้สึกผิดหวังกับผลตอบแทนของคุณในปี 2014 ในช่วงหลายปีที่ผ่านมาตลาดหุ้นสหรัฐฯเป็นเกมที่ดีที่สุดในเมือง และในปี 2014 พวกเขาก็สวยมาก เท่านั้น เกมในเมือง

พิจารณาห้าประเภทสินทรัพย์และผลตอบแทนสำหรับกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่เป็นที่นิยมในแต่ละหมวดหมู่ในปี 2014:

ชั้นเรียน (ETF)	กลับ
Large Cap ของสหรัฐฯ (SPDR S & P 500)	12.4%
Small Cap ของสหรัฐฯ (Vanguard Small-Cap ETF)	7.05%
การพัฒนาระหว่างประเทศ (แนวหน้า FTSE พัฒนาตลาด ETF)	–7.6%
หมวกขนาดเล็กที่พัฒนาขึ้นระหว่างประเทศ (iShares MSCI EAFE Small Cap ETF)	–7.3%
ตลาดเกิดใหม่ (Vanguard FTSE Emerging Markets ETF)	0.8%

ดูที่ Vanguard Emerging Markets ETF มันมีการสูบบุหรี่ประสิทธิภาพ 17% แล้วมันหายไปเกือบทั้งหมดของมันก่อนสิ้นปี นอกเหนือจากการเตือนฉันเกี่ยวกับผลการดำเนินงานล่าสุดของ Super Bowl แล้วจะแสดงให้เห็นถึงความไม่แน่นอนของสินทรัพย์ที่ผันผวนเช่นหุ้น

หากพอร์ตโฟลิโอของคุณสร้างขึ้นจากส่วนของส่วนได้เสียเหล่านี้รวมถึงพันธบัตรซึ่งคุณอาจต้องจบปีด้วยผลตอบแทนต่ำสุด เมื่อเทียบกับ S & P 500 ซึ่งเพิ่มขึ้นประมาณ 12% ในปี 2014 อาจเป็นที่น่าผิดหวัง ผมสังเกตเห็นว่าผู้วิจารณ์คนหนึ่งพูดอะไรบางอย่างกับผลของ "แผนภูมิวงกลมของคุณที่มีสีสันมากยิ่งขึ้นคุณยิ่งแย่ลงไป"

เป็นคุณลักษณะไม่ใช่ข้อผิดพลาด

เราทุกคนเปรียบเทียบประสิทธิภาพของเรากับตลาดบ้าน - เป็นธรรมชาติของมนุษย์ นอกจากนี้คุณยังได้ยินเกี่ยวกับประสิทธิภาพของตลาดในสหรัฐฯทุกวันในข่าวดังนั้นจึงเป็นเรื่องยากที่จะเพิกเฉยแม้ว่าคุณจะต้องการ

แต่ก็ไม่เกี่ยวกับคนส่วนใหญ่ หากคุณลงทุนในระยะยาวในพอร์ตที่สมดุลคุณควรวัดผลตอบแทนตามเป้าหมายโดยรวมของคุณไม่ใช่ดัชนีโดยพลการ

ในแต่ละปีจะมีประเภทสินทรัพย์ที่มีประสิทธิภาพดีที่สุด เราไม่ทราบล่วงหน้าว่าจะทำอย่างไร การเป็นเจ้าของกลุ่มเนื้อหาหลักที่สำคัญทั้งหมดเป็นวิธีที่ดีในการตรวจสอบว่าคุณได้รับผลตอบแทนที่ดีที่สุดจากคุณ

การกระจายการลงทุนช่วยให้คุณจัดการความเสี่ยงโดยการปรับความผันผวนของแต่ละประเภทสินทรัพย์ ซึ่งหมายความว่าบางครั้งคุณอาจมีประสิทธิภาพต่ำกว่าตลาดบ้าน เป็นส่วนหนึ่งของราคาที่เราจ่ายเพื่อป้องกันตนเองจากการลดลงอย่างจริงจังที่เกิดขึ้นในตลาดโลกเป็นครั้งคราว

ฉันจะปล่อยให้คุณมีความคิดที่น่าสนใจ: ถ้าผลการดำเนินงานได้รับการกลับรายการ - และตลาดหุ้นต่างประเทศมีประสิทธิภาพดีขึ้นในขณะที่ตลาดในสหรัฐฯมีค่าลบ - คุณคิดว่าการกระจายรายได้ล้มเหลวหรือไม่