ถามผู้เชี่ยวชาญ: ฉันควรมีส่วนใหญ่ของการเกษียณอายุของฉันในพันธบัตร Right Now? |
Faith Evans feat. Stevie J – "A Minute" [Official Music Video]
หากคุณต้องการให้เราตอบคำถามการลงทุนของคุณในคอลัมน์ถามผู้เชี่ยวชาญ Q ประจำปีเราสามารถส่งอีเมลถึงเราได้ที่ [email protected] (หมายเหตุ: เราจะไม่ตอบสนองคำขอซื้อหุ้น)
ในช่วงสองทศวรรษที่ผ่านมาตลาดหุ้นได้พุ่งขึ้นพรวดขึ้นสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องพรวดพราดอีกครั้งและอื่น ๆ นั่นเป็นฉากหลังที่วุ่นวายอย่างเป็นธรรมสำหรับทุกคนที่พยายามจะหลบหนีไปสู่การเกษียณอายุด้วยไข่รังไข่ที่เป็นของแข็ง และนี่เป็นประเด็นหลักของคำถามในวันนี้
คำถาม: ฉันอายุ 10 ปีนับจากเกษียณอายุ พ่อแม่ของฉันมีพันธบัตร 80% เมื่อถึงเวลาที่พวกเขาเกษียณ ฉันควรมีเงินมากแค่ไหนในหุ้นและเท่าไหร่ในพันธบัตร Ruth L., Maplewood, NJ
คำตอบในการลงทุน:
รู ธ พ่อแม่ของคุณกำลังตามภูมิปัญญาดั้งเดิมและขยับไข่รังไข่ออกไปให้พ้นจากความเสี่ยง (หุ้น) เข้าสู่สินทรัพย์ที่ปราศจากความเสี่ยงเนื่องจากพวกเขาปรับตัวเข้าสู่ช่วงที่แตกต่างและสามารถคาดการณ์ได้มากขึ้นในชีวิตของพวกเขา มีสองสิ่งที่เกิดขึ้นในการลดความรู้ความเข้าใจแบบดั้งเดิม: ตอนนี้ประชาชนกำลังมีชีวิตอยู่อีกต่อไปแล้วและพันธบัตรก็ไม่ส่งผลกระทบต่อเจ้าชู้อีกต่อไป> ดังนั้นคุณอาจจะคิดถึงคำถามในบริบทที่แตกต่างไปจากเดิมอย่างสิ้นเชิง. แทนที่จะเอียงการลงทุนของคุณไปสู่พันธบัตรในฐานะวันเกษียณอายุให้ยืดหยุ่นและใช้สิ่งที่ตลาด (และเศรษฐกิจ) ให้คุณ
ให้ฉันยกตัวอย่างส่วนตัวที่อาจทำให้เกิดแสงน้อย ประมาณหนึ่งทศวรรษมาแล้วแม่ของฉันกำลังวางแผนที่จะเกษียณอายุภายในไม่กี่ปีและฉันได้แนะนำว่าเธอจะลดการพึ่งพาหุ้นของเธอลงมาก เธอไม่เต็มใจที่จะทำเช่นนั้นเนื่องจากตลาดหุ้นเป็นสิ่งที่ดีสำหรับเธอ
เมื่อถึงเวลาที่วิกฤติทางการเงินเกิดขึ้นในปีพ. ศ. 2551 แม่ของฉันเห็นว่าผลงานของเธอพังทลายลงเช่นเดียวกับนักลงทุนรายอื่น ๆ ในขณะที่ตลาดฟื้นตัวขึ้นในช่วงสองสามปีที่ผ่านมาและผลงานของเธอก็ทวีคูณขึ้นเรื่อย ๆ ผมได้ขอให้เธอใช้ประโยชน์จากความโชคดีและขายหุ้นและซื้อพันธบัตร เพราะตอนนี้เธอเกษียณแล้วและไม่ควรวางไข่ในรังของเธอด้วยอันตราย
"ไม่เป็นไร" คือคำตอบของแม่ของฉัน "ฉันจะไปที่ไหนอีก?"
เธอมีปัญหา ถ้าเธอขายหุ้นในขณะที่อัตราดอกเบี้ยยังคงอยู่ใกล้ระดับต่ำสุดหลายสิบปีเธอจะไม่ได้รับเงินจำนวนมากจากพันธบัตรหรือซีดีที่ให้ผลตอบแทนต่ำ
มากกว่านี้เพราะเธอเกษียณแล้วแม่ของฉันไม่มีแผนที่จะทำอะไร เดินเข้าไปในพระอาทิตย์ตก เธอคาดว่าจะมีชีวิตอยู่เป็นเวลาหลายสิบปีมาแล้วและด้วยความโชคดีอาจทำลายเครื่องหมายในศตวรรษที่ มีความสำคัญเท่าเทียมกันเธอสามารถมีชีวิตอยู่ในสินทรัพย์อื่น ๆ รวมทั้งประกันสังคมในช่วงต้นปีของการเกษียณอายุและเริ่มขุดเจาะผลงานของเธอเพื่อหาค่าครองชีพในภายหลังต่อไป
นั่นคือคำถามที่คุณควรถามตัวเองรู ธ: หลังจากเกษียณอายุคุณจะต้องเริ่มต้นชีวิตจากไข่รังไข่ของคุณเร็วแค่ไหน ถ้าคุณมีสินทรัพย์อื่น ๆ เพื่อใช้ประโยชน์คุณอาจไม่ต้องการเงินนี้สักระยะหนึ่ง
ตัวอย่างเช่นผู้เกษียณหลายรายขายบ้านและลดขนาดลงไปที่บ้านหลังเล็ก ๆ ซึ่งมักจะทำให้มีเงินสดเพิ่มขึ้นเป็นจำนวนมาก
Watch And Wait
แน่นอนว่าตรรกะทั้งหมดนี้ใช้กับยุคของอัตราดอกเบี้ยต่ำ และไม่ทำให้ผิดพลาดยุคนี้จะไม่อยู่ตลอดไป ไม่ว่าจะเป็นเวลา 18 เดือนนับจากนี้หรือห้าปีนับจากนี้เศรษฐกิจของสหรัฐฯจะกลับคืนสู่ภาวะสุขภาพและเมื่อถึงเวลาดังกล่าวอัตราดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้นสองหรือสามเปอร์เซ็นต์มากกว่าที่เป็นอยู่ในปัจจุบัน ในตอนนั้นการเปลี่ยนจากหุ้นเป็นพันธบัตรทำให้รู้สึกได้อย่างแท้จริง
ยังคุณสามารถปรับเปลี่ยนประเภทหุ้นที่คุณเป็นเจ้าของเมื่อใกล้ถึงวัยเกษียณแล้ว ไม่ใช่เรื่องบังเอิญที่หลายคนในรุ่นของคุณกำลังมุ่งเน้นไปที่หุ้นจ่ายเงินปันผลซึ่งมีแนวโน้มที่จะมีเสถียรภาพมากขึ้นกว่าหุ้นการเจริญเติบโต เมื่อถึงเวลาที่คุณพร้อมที่จะเกษียณอายุควรมีหุ้นที่มีความเสี่ยงสูงและเงินทุนที่ให้ผลตอบแทนสูงและกองทุนที่เหลืออยู่ในผลงานของคุณน้อยมาก
ความคิดสุดท้าย: เมื่ออัตราดอกเบี้ยเริ่มขึ้นและคุณต้องการรับพันธบัตรมากขึ้น ก็ควรที่จะใช้แนวทาง "bond laddering"
ทุกครั้งที่พันธบัตรระยะสั้นหนึ่งชุดขึ้นมาเพื่อไถ่ถอนคุณสามารถตัดสินใจว่าคุณต้องการเงินสดหรือต้องการนำเงินกลับเข้ามาในพันธบัตรระยะสั้นอีกระยะหนึ่งโดยปล่อยให้ผลงานพันธบัตรระยะยาวที่ให้ผลตอบแทนสูงกว่าเดิม
โปรดจำไว้ว่ารู ธ เพราะเกษียณอายุเพียงไม่กี่สิบปีคุณอาจต้องเผชิญกับค่าครองชีพมาหลายสิบปี นั่นเป็นเหตุผลที่มันไม่ฉลาดที่จะเปลี่ยนก่อนเวลาอันควรในการหมอบการป้องกัน
