สิ่งที่นักลงทุนควรรู้เกี่ยวกับการซื้อและขาย ETFs

โดย Michael Chamberlain

เรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับไมเคิลในไซต์ของเรา สอบถามที่ปรึกษา

กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนหรือ ETF ได้กลายเป็นทางเลือกการลงทุนที่เป็นที่นิยมมากขึ้น แต่นักลงทุนจำนวนมากคุ้นเคยกับกองทุนรวมมากขึ้นซึ่งถือเป็นส่วนแบ่งของสิงค์โปร์ในสินทรัพย์การลงทุนรายย่อย

ทั้งสองกองทุนเป็นตะกร้าของหลักทรัพย์ที่ได้รับการคัดเลือกและดูแลรักษาโดยใช้สูตรหรือกลยุทธ์การจัดการที่เฉพาะเจาะจง แม้ว่ากองทุนรวมและกองทุน ETF สามารถเสนอกลยุทธ์การลงทุนด้านต้นทุนต่ำ ๆ ได้ แต่ก็มีความแตกต่างบางอย่างระหว่างการลงทุนทั้งสองประเภทนี้โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อมีการซื้อขาย

ความแตกต่างที่สำคัญ

หากคุณกำลังใช้ ETF ในผลงานของคุณคุณควรทำความเข้าใจและใช้ประโยชน์จากความแตกต่างในการซื้อขายเหล่านี้:

• หน่วยการกำหนดราคาและการซื้อขาย: การค้ากองทุนรวมจะคำนวณเป็นดอลลาร์สหรัฐฯ กล่าวคือคุณจะซื้อเงินดอลลาร์ที่ตั้งไว้และจะทำให้คุณได้รับจำนวนหุ้นตามสัดส่วนรวมทั้งเศษของหุ้น เมื่อใช้อีทีเอฟคุณจะสั่งซื้อจำนวนหุ้นที่ระบุและราคารวมที่คุณจ่ายคือราคาหุ้นเท่ากับจำนวนหุ้น ใส่เพียงแค่คุณไม่สามารถสั่ง ETF เป็นจำนวนเงินและคุณไม่สามารถสั่งซื้อกองทุนรวมสำหรับจำนวนหุ้นได้

• การซื้อและการขาย: กองทุนรวมจะซื้อและขายเฉพาะเมื่อสิ้นวันทำการหลังจากที่มีการปรับราคาหลักทรัพย์ทั้งหมดแล้ว นักลงทุนที่ขายหุ้นในกองทุนรวมจะได้รับเงินจำนวนเดียวกันกับผู้อื่นที่ขายหุ้นในกองทุนรวมเดียวกัน ETFs จะซื้อและขายผ่านการแลกเปลี่ยนที่สำคัญได้ตลอดเวลาในระหว่างวันทำการซื้อขาย ETF ค้าเช่นหุ้นในที่มีราคาเสนอซื้อ (ราคาที่นักลงทุนจะเสนอที่จะจ่ายสำหรับหุ้น) และขอราคา (ราคาหุ้นที่นักลงทุนจะเสนอขายหุ้น) ความแตกต่างระหว่างราคาเสนอและราคาเสนอเรียกว่า "การแพร่กระจาย" และอาจแตกต่างกันขึ้นอยู่กับกิจกรรมการซื้อขาย

• การลงทุนขั้นต่ำ: เงินกองทุนส่วนใหญ่มีจำนวนเงินขั้นต่ำที่คุณต้องซื้อซึ่งอาจสูงถึง 1,000 เหรียญ การลงทุนขั้นต่ำกับ ETF คือราคาใด ๆ ที่ราคาหนึ่งอาจเป็นได้ในขณะนั้นอาจเป็นเพียง 10 เหรียญเท่านั้น
• การลงทุนซ้ำอัตโนมัติ: ด้วยกองทุนรวมหลายแห่งคุณสามารถให้เงินปันผลและผลกำไรจากการลงทุนในหุ้นเพิ่มอีกครั้งโดยอัตโนมัติ ETF ไม่มีคุณลักษณะนี้
• ประสิทธิภาพด้านภาษี: เนื่องจากกองทุนรวมซื้อและขายเมื่อสิ้นวันอาจต้องใช้ผู้จัดการกองทุนเพื่อชำระบัญชีเพื่อให้สอดคล้องกับความต้องการ ETFs ไม่ได้เป็นไปตามมาตรฐานเดียวกันและดังนั้นในบัญชีที่ต้องเสียภาษีคุณอาจจ่ายภาษีเงินได้ในส่วนของกำไรสุทธิในช่วงปลายปีได้น้อยลง
• เวลาชำระบัญชี: กองทุนรวมส่วนใหญ่ตั้งหลักแหล่งในหนึ่งวัน หมายความว่าหากคุณขายกองทุนรวมในวันซื้อขายวันหนึ่งคุณจะมีเงินสดในวันทำการถัดไป ETFs ชำระหนี้ภายในสามวันในกรณีส่วนใหญ่

5 เคล็ดลับการซื้อขาย

ดังนั้นคุณจะใช้ความแตกต่างเหล่านี้เพื่อประโยชน์ของคุณอย่างไร? นี่คือห้าเคล็ดลับที่จะช่วยให้คุณได้รับประโยชน์สูงสุดจากการเทรด ETF ของคุณ

1. คิดสองครั้งเมื่อคุณซื้อและขาย หลีกเลี่ยงการซื้อขายในตอนเช้าและตอนท้ายของวัน นี่คือช่วงเวลาที่ตลาดมีการใช้งานมากที่สุดซึ่งอาจนำไปสู่การตีความหลักทรัพย์บางอย่างใน ETF กล่าวอีกนัยหนึ่งคุณอาจจะต้องจ่ายเงินมากกว่าสิ่งที่ตะกร้าของการลงทุนมีมูลค่า
2. หลีกเลี่ยงความผันผวนหากเป็นไปได้ หลีกเลี่ยงการซื้อขายในวันที่มีความผันผวนของตลาดสูงกว่าความผันผวนของตลาดปกติซึ่งอาจส่งผลให้ spread margin ของการเสนอราคาเพิ่มขึ้น แม้ว่าความผันผวนจะไม่อาจคาดการณ์ได้ แต่ก็มีเหตุการณ์ที่อาจทำให้เกิดความผันผวนได้มากขึ้น ตัวอย่างเช่นตลาดหุ้นอาจมีความผันผวนเพิ่มขึ้นเมื่อมีการประกาศการตัดสินใจนโยบายธนาคารกลางสหรัฐฯหรือเมื่อข้อมูลทางเศรษฐกิจที่สำคัญได้รับการเผยแพร่
3. สั่งซื้อวงเงินเมื่อคุณทำการค้า เมื่อนักลงทุนสั่งซื้อหรือขายหุ้นหรืออีทีเอฟเขาหรือเธอมีทางเลือกในการดำเนินการสองแบบ ส่วนใหญ่เป็นคำสั่งตลาดซึ่งเป็นคำสั่งในการทำธุรกรรมโดยเร็วที่สุดเท่าที่จะทำได้ในราคาปัจจุบันหรือราคาตลาด คำสั่ง จำกัด เป็นคำสั่งเพื่อดำเนินการการค้าในราคาที่ซื้อหรือต่ำกว่าราคาขายเฉพาะหรือหากคุณขายที่ราคาขายที่กำหนดหรือสูงกว่า สำหรับนักลงทุนที่ซื้อหรือขายกองทุน ETF คำสั่งซื้อที่ จำกัด มีข้อได้เปรียบเหนือคำสั่งซื้อของตลาดเนื่องจากมีการควบคุมราคาและการป้องกัน ขีด จำกัด ยังมีแนวโน้มที่จะสร้างขอบเขตรอบราคารายการที่กำหนดไว้ล่วงหน้า อย่างไรก็ตามโปรดทราบว่าคำสั่งซื้อตามลำดับอาจไม่จำเป็นต้องเติมเต็ม
4. ใส่ใจกับเวลากับกองทุน ETF นานาชาติ การซื้อขาย ETF ระหว่างประเทศอาจเป็นเพียงเล็กน้อยหากิน สิ่งสำคัญคือต้องค้า ETF ต่างประเทศในช่วงเวลาที่มีความสัมพันธ์กับเวลาซื้อขายหลักทรัพย์ของตลาดหลัก ตัวอย่างเช่นหากหลักทรัพย์อ้างอิงซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ลอนดอนคุณต้องค้าขายเมื่อ FTSE ซึ่งเป็นดัชนีที่ติดตาม บริษัท จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์นั้นเปิดอยู่ โดยทั่วไปราคาของ ETF ระหว่างประเทศมีแนวโน้มใกล้เคียงกับมูลค่าของหลักทรัพย์อ้างอิงในช่วงเวลาที่ชั่วโมงการซื้อขายในตลาดของพวกเขาและตลาดสหรัฐอเมริกามีการทับซ้อนกัน
5. อย่าบินเดี่ยวด้วยการค้าขายขนาดใหญ่ นักลงทุนทุกคนใช้ Custodian หรือโบรกเกอร์เพื่อเข้าถึงตลาด แต่สามารถสั่งซื้อออนไลน์หรือมีพนักงานของโบรกเกอร์วางการค้าในนามของพวกเขาหากคุณค้า ETFs ด้วยจำนวนหุ้นที่มากขึ้นเช่นพูดเกินกว่า 10,000 หุ้น "บล็อกโต๊ะ" ของ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของคุณอาจให้ความช่วยเหลือที่ทรงคุณค่าได้ พวกเขามักจะมีความสามารถในการได้รับหลักทรัพย์ที่ดีที่สุดกลยุทธ์การซื้อขายและตัวเลือกสภาพคล่องไม่สามารถใช้งานได้กับนักลงทุนทั่วไป โปรดทราบว่ามีค่าธรรมเนียมสำหรับบริการ แต่จะไม่มากและสำหรับคำสั่งซื้อใหญ่มันคุ้มค่า

ขอความช่วยเหลือ

ETF สามารถเสนอนักลงทุนให้เป็นวิธีที่ดีในการใช้กลยุทธ์การลงทุนที่มีต้นทุนต่ำ แต่สิ่งสำคัญคือต้องมุ่งเน้นที่จะรักษาต้นทุนการซื้อขายภายใต้การควบคุม โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อซื้อขายในปริมาณมากนักโดยที่นักลงทุนสามารถเรียกเก็บค่าใช้จ่ายได้โดยไม่เจตนา หากคุณประสบปัญหาหรือปัญหาใด ๆ คุณสามารถติดต่อผู้ให้บริการ ETF หรือโบรกเกอร์ของคุณเพื่อขอความช่วยเหลือได้

และเพื่อประสบการณ์ในการเทรดที่ดีที่สุดของอีทีเอฟโปรดทำความเข้าใจว่าการลงทุนเหล่านี้แตกต่างจากกองทุนรวมและหลักทรัพย์แต่ละประเภทอย่างไร อาจทำให้คุณประสบความสำเร็จในการดำเนินธุรกิจการค้าของคุณมากยิ่งขึ้น

Michael Chamberlain CFP®เป็นเจ้าของ Chamberlain Financial Planning และ Wealth Management ซึ่งเป็น บริษัท ที่มีค่าธรรมเนียมเพียงอย่างเดียวที่มีสำนักงานตั้งอยู่ที่เมืองซานต้าครูซซาคราเมนโตและแคมป์เบลล์รัฐแคลิฟอร์เนีย

บทความนี้ยังปรากฏใน Nasdaq