คำจำกัดความของรายได้ที่จัดทำดัชนีและตัวอย่าง
Faith Evans feat. Stevie J – "A Minute" [Official Music Video]
สารบัญ:
คืออะไร:
An indexed annuity เป็นเงินรายปีที่จ่ายอัตราผลตอบแทนที่สอดคล้องกับ a ดัชนีเฉพาะเช่นดัชนี S & P 500
วิธีการทำงาน (ตัวอย่าง):
เงินงวดเป็นสัญญาที่นักลงทุนจะจ่ายเงินให้กับ บริษัท ประกันภัยธนาคารหรือสถาบันการเงินอื่น ๆ ตกลงที่จะให้ผู้ลงทุนได้รับการชำระเงินรวมเป็นจำนวนมากในอนาคตหรือการชำระเงินที่รับประกันได้
สมมติว่าคุณต้องการลงทุนในรถที่จะให้การชำระเงินรายเดือนที่รับประกันเป็นจำนวนเงิน 1,000 เหรียญต่อเดือน ตราบเท่าที่คุณอยู่หลังจากเกษียณอายุในอีกห้าปี เงินงวดอาจต้องให้คุณฝากเงินจำนวน 175,000 ดอลลาร์เพื่อรับรายได้ในอนาคต บริษัท ประกันภัยหันมาลงทุนครั้งนี้จำนวน 175,000 เหรียญเพื่อสร้างการชำระเงินรายเดือนของคุณ หาก บริษัท ประกันลงทุนเงินนี้อย่างชาญฉลาดก็สามารถมีรายได้มากกว่าเงินที่ต้องจ่ายให้กับเจ้าของเงินงวดนี้และทำให้มีกำไร
ด้วยการจัดทำดัชนีเงินงวดไว้ บริษัท ประกันจะลงทุนเงินจากนั้น ยินยอมที่จะจ่ายเงินให้แก่เจ้าของซึ่งเป็นเปอร์เซ็นต์ที่กำหนดไว้สำหรับการเพิ่มขึ้นของดัชนีหนึ่ง ๆ โดยขึ้นอยู่กับเปอร์เซ็นต์สูงสุดที่กำหนด ตัวอย่างเช่น บริษัท ที่ได้รับการจัดทำดัชนีเป็นประจำทุกปีอาจจ่ายเงินให้นักลงทุน 85% ของการเพิ่มขึ้นของ S & P 500 ในแต่ละปีโดยจะรับประกันขั้นต่ำ 3% ต่อปีและสูงสุด 9% ดังนั้นหากดัชนีเพิ่มขึ้น 10% ในหนึ่งปีเงินงวดนี้จะจ่าย 85% ของจำนวนนี้หรือ 8.5% แต่หากดัชนีเพิ่มขึ้น 25% เงินงวดจะจ่ายเฉพาะปีสูงสุด 9% เท่านั้น
การจัดทำดัชนีเงินงวดจะรับประกันผลตอบแทนขั้นต่ำเช่นกัน หากดัชนีจริงลดลง 15% ในหนึ่งปีนักลงทุนจะได้รับผลตอบแทนขั้นต่ำ 3% บางงวดเงินงวดจะรับประกันได้ว่านักลงทุนจะได้รับผลตอบแทนขั้นต่ำตลอดอายุของเงินงวดนี้ การป้องกันความเสียหายที่เกิดขึ้นจากเงินรายปีส่วนใหญ่ในช่วงที่ตลาดหมีมีความชัดเจนมากขึ้น แต่นักลงทุนยังคงมีส่วนร่วมในส่วนของการวิ่งขึ้นไป
นักลงทุนโดยปกติจะได้รับเงินค่างวดหลังจากที่ระยะเวลาการยอมจำนนหมดอายุและนักลงทุนมีอายุอย่างน้อย 59 1/2 ปี. ระยะเวลายอมแพ้คือเวลา (โดยปกติประมาณเจ็ดปี) ในระหว่างที่นักลงทุนต้องเก็บเงินทั้งหมดหรือบางส่วนไว้ในบัญชีหรือต้องจ่ายค่าธรรมเนียมการยอมจำนนเท่ากับร้อยละ (โดยปกติประมาณ 10%) ของจำนวนเงินที่เบิกจ่าย ระยะเวลาการยอมจำนนในการจัดทำดัชนีเงินงวดจะอยู่ที่ประมาณ 7 ถึง 10 ปีซึ่งยาวกว่าเงินงวดอื่น ๆ ไม่เหมือน IRAs ไม่มีข้อ จำกัด ว่านักลงทุนสามารถลงทุนได้มากเท่าใด
ทำไมต้องเป็นเรื่อง:
การจัดทำดัชนีเงินงวดสามารถเป็นเงินลงทุนที่น่าสนใจสำหรับผู้ที่ต้องการรายได้ที่มีหลักประกันและต้องการมีส่วนร่วมในตลาด แต่ด้วย ความเสี่ยงขาลงที่ จำกัด พวกเขายังมีข้อได้เปรียบทางภาษีเช่น 401 (k) และ IRA เช่นดอกเบี้ยเงินปันผลและกำไรจากเงินลงทุนที่ได้รับการจัดทำดัชนีของเงินต้นจะเป็นภาษีรอการตัดบัญชีจนกว่าจะถอนเงิน (ซึ่งหมายความว่าโดยปกติจะไม่มีประโยชน์เพิ่มเติมจากการถือครองเงินรายปี ใน IRAs หรือบัญชีภาษีอื่น ๆ ที่ด้อยค่า) เงินลงทุนทั้งหมดของเงินต้นและดอกเบี้ยช่วยให้นักลงทุนทำงานได้ตลอดเวลาและนักลงทุนที่ใช้เงินงวดรายได้ในการเกษียณอายุมักจะอยู่ในวงเล็บภาษีที่ต่ำกว่าช่วงที่เกษียณอายุมากกว่าการทำงานซึ่งทำให้ประหยัดภาษี
นักลงทุนที่ชาญฉลาดจะต้องพิจารณาข้อบกพร่องที่สำคัญบางอย่างในการทำดัชนีเงินงวดและรายปีโดยทั่วไป สำหรับนักลงทุนรายหนึ่งรายปีให้จ่ายภาษีกำไรจากอัตราภาษีเงินได้สามัญของตน (แทนที่จะเป็นอัตราการเพิ่มทุนระยะยาวที่ลดลง) เมื่อพวกเขาถอนตัว นอกจากนี้เมื่อผู้รับประโยชน์ได้รับเงินรายปีเขาหรือเธอจะต้องเสียภาษีในอัตราร้อยละของกำไรในอัตราภาษีปกติแทนการรับเงินเพิ่มขึ้นอย่างมากเช่นเดียวกับกรณีที่เขาได้รับมรดกจากกองทุนรวมแล้ว
ซึ่งแตกต่างจากเงินฝากธนาคาร FDIC หรือหน่วยงานอื่นไม่รับประกันค่างวดและถ้าผู้ออกล้มละลายเงินงวดอาจสูญเสียบางส่วนหรือทั้งหมดของค่าของตน ดังนั้นจึงเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องพิจารณาความน่าเชื่อถือของผู้ออกตราสารหนี้เมื่อซื้อเงินรายปี บริการจัดอันดับที่ดีที่สุดของ Moody's และ Standard & Poors ทั้งหมดให้บริการนี้
ค่าธรรมเนียมยังเป็นแหล่งสำคัญของการโต้เถียงเรื่องเงินรายปี โดยทั่วไปมักมีการโหลดหน้าภาษีของรัฐค่าธรรมเนียมรายปีขึ้นอยู่กับเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าบัญชีการลงโทษการถอนต้นเป็นต้นและอาจชดเชยข้อได้เปรียบทางภาษีได้มากหรือเป็นจำนวนมากทุกปี การกดดันกลยุทธ์การขายและการเปิดเผยข้อมูลที่ไม่ค่อยโปร่งใสทำให้ภาพลักษณ์ของเงินรายปีคลาดเคลื่อนนักลงทุนที่มีความชาญควรอ่านเอกสารการเปิดเผยข้อมูลเหล่านี้และขอให้ที่ปรึกษาด้านการเงินของเขามากมายคำถาม
ความเหมาะสมของการจัดทำดัชนี เงินปีจะขึ้นอยู่กับเป้าหมายทางการเงินของนักลงทุนสถานการณ์ทางภาษีและชนิดของค่างวดที่มีอยู่ ความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อและอัตราดอกเบี้ยอาจส่งผลกระทบต่อประเภทของเงินงวดที่นักลงทุนเลือกได้ตามความปรารถนาของนักลงทุนสำหรับผู้ที่อยู่ในความอุปการะและทายาทของตน