ความหมายและตัวอย่างของธนาคาร

คืออะไร:

เรียกอีกอย่างว่า อัตราคิดลดของรัฐบาลกลาง อัตราธนาคาร คืออัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารสามารถกู้ยืมเงินได้จากธนาคารกลางสหรัฐฯ

วิธีการทำงาน (ตัวอย่าง):

เพื่อให้เข้าใจถึงอัตราดอกเบี้ยธนาคารจำเป็นต้องเข้าใจว่าธนาคารมีรายได้จากการกู้ยืมเงิน. เมื่อการให้กู้ยืมสร้างผลกำไรให้กับธนาคารพวกเขามีแรงจูงใจที่จะให้กู้ยืมเงินเป็นจำนวนมากเท่าที่จะเป็นไปได้ นี่เป็นปัญหาเมื่อมีผู้ฝากเงินจำนวนมากต้องการถอนเงินออกไป เพื่อป้องกันความตื่นตระหนกที่จะเกิดขึ้นตามธรรมชาติในสถานการณ์เช่นนี้ธนาคารกลางสหรัฐฯมีระบบธนาคารสำรองบางส่วนซึ่งกำหนดให้ธนาคารต้องจ่ายเงินเป็นจำนวนหนึ่งในอัตราร้อยละของเงินฝากเป็นเงินสด

เมื่อธนาคารไม่สามารถปฏิบัติตามข้อกำหนดการสำรองได้ มันสามารถยืมเงินเหล่านั้นจากธนาคารอื่นหรือโดยตรงจาก Federal Reserve การกู้ยืมเงินจากธนาคารกลางสหรัฐฯเกี่ยวข้องกับการกู้ยืมเงินจาก "หน้าต่างส่วนลด" ของเฟด เงินกู้ยืมดังกล่าวไม่มีหลักประกันและอยู่ในช่วงเวลาสั้น ๆ (โดยทั่วไปในชั่วข้ามคืน)

การเพิ่มขึ้นของอัตราดอกเบี้ยของธนาคารทำให้ธนาคารไม่สามารถยืมเพื่อให้เป็นไปตามข้อกำหนดการสำรองซึ่งทำให้พวกเขาต้องกันสำรอง (และปล่อยกู้น้อยลง) การลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารมีผลตรงกันข้าม: ธนาคารส่งเสริมให้ธนาคารกู้ยืมเงินเพื่อให้เป็นไปตามข้อกำหนดการสำรองซึ่งจะทำให้มีเงินมากขึ้นสำหรับการให้กู้ยืม

ทำไมต้องเป็นเรื่อง:

Federal Reserve กำหนดอัตราดอกเบี้ยธนาคารและโดยการทำ ดังนั้นจึงมีผลต่ออัตราที่ธนาคารยังยืมจากกัน (อัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลาง) ดังนั้นถ้าอัตราดอกเบี้ยของธนาคารต่ำกว่าอัตราดอกเบี้ยของรัฐบาลกลางธนาคารอาจจะต้องการกู้จากธนาคารกลางสหรัฐฯเมื่อต้องการเงินกู้ ซึ่งจะทำให้แรงกดดันต่ออัตราดอกเบี้ยของรัฐบาลกลางลดลง

ในทางตรงกันข้ามถ้าอัตราดอกเบี้ยของธนาคารสูงกว่าอัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลางธนาคารอาจจะกู้ยืมเงินจากธนาคารอื่นนอกเหนือจาก Federal Reserve ซึ่งจะทำให้ความกดดันด้านเงินเฟ้อของสหรัฐเพิ่มขึ้น ในทั้งสองกรณี Federal Reserve สามารถเรียกการเปลี่ยนแปลงในอัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลางโดยการเปลี่ยนอัตราคิดลด นี่คือเหตุผลที่อัตราดอกเบี้ยธนาคารและอัตราดอกเบี้ยของรัฐบาลกลางโดยทั่วไปมีความสัมพันธ์กันอย่างใกล้ชิด

เนื่องจากการเพิ่มขึ้นของการจัดหาเงินทุนสำหรับการให้กู้ยืมทำให้ความกดดันด้านอัตราดอกเบี้ยลดลงการเปลี่ยนแปลงอัตราดอกเบี้ยของธนาคารอาจมีผลกระทบทางเศรษฐกิจอย่างกว้างขวาง การปรับอัตราเงินเฟดของรัฐบาลเป็นหนึ่งในสามวิธีหลักที่ Federal Reserve ใช้ในการควบคุมปริมาณเงิน (อีก 2 รายเกี่ยวข้องกับการเปลี่ยนแปลงข้อกำหนดการสำรองและการซื้อหรือขายขุมคลังของสหรัฐฯในตลาดเปิด)