7 ลักษณะสำคัญของการลงทุนที่ดีที่สุดในโลก

ฉันเป็นสาวกแห่งดนตรีที่ยิ่งใหญ่ไม่เพียง แต่เพื่อความเพลิดเพลินเท่านั้น แต่ยังเพราะฉัน เชื่อว่านี่เป็นอุตสาหกรรมที่สอนเกี่ยวกับความสำคัญของการอุทธรณ์จำนวนมากในการลงทุน

มีเรื่องที่ฉันอ่านเมื่อเร็ว ๆ นี้เกี่ยวกับดาวที่ต้องการซึ่งนั่งลงกับผู้ผลิตเพลงชั้นนำผู้ผลิตทันทีดึงชุดการ์ดแฟลชออกมา และถามศิลปินที่จะมองผ่านพวกเขา

การทำเช่นนี้ชายหนุ่มคนนี้พบภาพเงาดำและขาวที่รู้จักกันดีของดาวแร็ปซึ่งผู้ผลิตได้เริ่มถามเขาทันทีว่า "ใครเป็นคนนั้น ใครกันนี่? "

ชื่อดังขึ้นมาได้ง่าย ๆ ระบุว่าใครคือศิลปินแม้ไม่มีใบหน้าโดยเน้นความสำคัญในลักษณะเหมือนหมวกเครื่องหมายการค้าสร้อยคอแบบลายเซ็นหรือท่าทางที่ไม่เหมือนใคร

ณ จุดนี้โปรดิวเซอร์เข้ามาและพูดว่า "ถูกต้องแล้วคนเป็นอย่างไร

ประเด็นนี้เป็นที่น่าสนใจและน่าจดจำแบรนด์ต้องมีคุณสมบัติบางอย่างและง่ายต่อการกำหนด

เช่นเดียวกับธุรกิจที่ยอดเยี่ยม

ความสำเร็จมากที่สุด ธุรกิจในโลก - และโดยปกติการลงทุนที่ดีที่สุด - มีแบรนด์ที่กำหนดได้ง่ายและมีคุณสมบัติที่สำคัญเพียงอย่างเดียว

ลองนึกถึงกี่ บริษัท ที่ประสบความสำเร็จสามารถสรุปได้ด้วยคำพูดไม่กี่คำ

Wal-Mart (NYSE: WMT) เป็นที่รู้จักจาก "ราคาที่ต่ำ" แอ็ปเปิ้ล (Nasdaq: AAPL) เป็น "นวัตกรรมและเจ๋ง ๆ " Berkshire Hathaway ("NYSE: BRK-B") เป็นที่เชื่อถือได้

บริษัท เหล่านี้มีการแกะสลักซอกประเภทที่โดดเด่นซึ่งทำให้นักลงทุนเห็นได้ชัดเจนว่าพวกเขาสามารถคาดหวังได้จากธุรกิจเหล่านี้และทำไมพวกเขาควรจะตื่นเต้นกับพวกเขาเช่นเดียวกับ การลงทุน

นิติบุคคลที่ไม่ปฏิบัติตามการต่อสู้มนต์นี้

ฉันไม่สามารถคิดถึงตัวอย่างที่ดีกว่า RadioShack (NYSE: RSH) ซึ่งเป็น บริษัท ที่ยุบตัวลงก่อนที่นักลงทุนจะจมลง - 9 กันยายน บริษัท รายย่อยรายงานผลประกอบการไตรมาสสี่และสิ้นปีที่ผ่านมาในเดือนนี้ ผลประกอบการในไตรมาสที่สี่ของ RadioShack ขยายตัวไปมากกว่า 190 ล้านดอลลาร์ซึ่งสูงกว่าการสูญเสีย 63 ล้านดอลลาร์ของ บริษัท ในช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว

หุ้นของ บริษัท ลดลง 17% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน ข่าว. แต่สิ่งที่บอกเพิ่มเติมคือตามที่แสดงด้านล่างนักลงทุนของ RadioShack ได้รับความเสียหายอย่างมากในช่วง 4 ปีที่ผ่านมาโดยมีหุ้นลดลง 90% ตั้งแต่ต้นปี 2010

อนาคตจะไม่ดีขึ้น RadioShack ประกาศว่าจะปิดร้านค้ากว่า 1,100 แห่งทั่วสหรัฐอเมริกาซึ่งมากกว่า 20% ของร้านค้า ทั้งหมดนี้มีนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าการล้มละลายและการเสียชีวิตที่อาจเกิดขึ้นของ บริษัท

การขาดการกำหนดรูปแบบ "RadioShack" ของนิวแมนแสดงให้เห็นว่า

ไม่

เพื่อสร้าง บริษัท ที่ประสบความสำเร็จได้อย่างไร ในความเป็นจริงธุรกิจที่เลวร้ายที่สุดที่ฉันสามารถนึกได้ การหย่าร้างเป็นสิ่งที่เห็นได้ชัดโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อเราเรียกใช้ บริษัท ผ่านรายการคุณสมบัติที่ฉันใช้เพื่อค้นหาธุรกิจที่ยอดเยี่ยมในจดหมายข่าวพรีเมียมของฉัน 10 อันดับสูงสุด

(เราซื้อเฉพาะธุรกิจที่ดีที่สุดในโลกเท่านั้น) พิจารณาประเด็นต่อไปนี้ ธุรกิจที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในโลกขายสินค้าในราคาพิเศษ RadioShack ได้ลองใช้กลยุทธ์นี้แล้ว - พยายามที่จะเพิ่มอัตรากำไรเพื่อเพิ่มผลกำไร ปัญหาก็คือผู้บริโภคต้องมีเหตุผลในการชำระราคาพิเศษ iPhone น่าตื่นเต้นมากกว่า LG Optimus โค้ก (NYSE: KO) เป็นที่รักมากกว่านาย PiBB มีอะไรบางอย่างที่พิเศษกว่าเกี่ยวกับเพชรในกล่องทิฟฟานี่ (Tiffany: TIF) มากกว่าเพชรจาก J.C Penny (NYSE: JCP) RadioShack เป็น … ไม่มีข้อใดเหนือกว่า

ธุรกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลกขายสินค้าที่ใช้ในชีวิตประจำวัน RadioShack ได้รับการเคลื่อนไหวตรงกันข้ามกับกฎข้อนี้ - ต้องการขายผลิตภัณฑ์แบรนด์เอกชนที่ซับซ้อนและคลุมเครือมากขึ้น การดำเนินธุรกิจของคุณทำได้ง่ายขึ้น

ธุรกิจที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในโลกมีการเข้าถึงทั่วโลกและดึงดูดความสนใจผลิตภัณฑ์ของตน ทุกคนที่เคยไปที่ย่านอิเล็คทรอนิคส์ Akihabara ยักษ์ของโตเกียวรู้ดีว่า RadioShack จะไม่สามารถเข้าถึงได้ทั่วโลก ประเทศส่วนใหญ่มีธุรกิจอิเล็กทรอนิกส์สำหรับค้าปลีกของตัวเองซึ่งส่วนใหญ่มีความก้าวหน้าอย่างมาก เพื่อให้เป็นสากลระดับโลกธุรกิจต้องนำเสนอประสบการณ์ใหม่ที่สมบูรณ์แบบไม่มีในบ้านเกิดขึ้นเช่น บริษัท สตาร์บัคส์ (Nasdaq: SBUX)

ธุรกิจที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในโลกมีศักยภาพในการเติบโตไม่ จำกัด การเพิ่มผลิตภัณฑ์หรือรายได้ใหม่ ๆ ให้กับธุรกิจของคุณเป็นเรื่องยากเมื่อลูกค้ากำลังหลีกเลี่ยงเส้นทางที่มีอยู่ของคุณมากขึ้น เมื่อคุณสูญเสียดวงตาของผู้บริโภคแล้วคุณจะสูญเสียความสามารถในการก้าวไปในทิศทางใหม่

ธุรกิจที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในโลกมีข้อดีในการแข่งขันที่ชัดเจนซึ่งครอบงำการแข่งขันของพวกเขา หนึ่งนี้เป็นหน้าอกที่สมบูรณ์สำหรับ RadioShack ตั้งชื่อด้านการค้าปลีกและมี บริษัท คู่แข่งที่ไม่ดี RadioShack ไม่ได้เป็นที่ถูกที่สุด hippest หรือกว้างที่สุดเข้าถึง กำลังพยายามที่จะเฝ้าดูทุกๆที่

ธุรกิจที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในโลกสร้างกระแสเงินสดมหาศาลด้วยความต้องการใช้จ่ายเงินทุนต่ำ ดังกล่าว RadioShack ได้พยายามที่จะหันสิ่งรอบโดยการเพิ่มผลิตภัณฑ์ใหม่ไปยังร้านค้าของตน แต่ทุกผลิตภัณฑ์ใหม่หมายถึงการซื้อสินค้าใหม่อย่างสมบูรณ์แบบโดยมีค่าใช้จ่ายที่สำคัญ นี่ยิ่งเสี่ยงกว่าเมื่อคุณกำลังเผชิญกับผลิตภัณฑ์ใหม่ที่ยังไม่ได้รับการยืนยัน RadioShack สามารถจบลงด้วยการใช้จ่ายเงินทุนจำนวนมากและน้อยในทางของยอดขาย

ธุรกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลกมีอัตรากำไรสูงมากหรืออย่างน้อยขอบที่แซงหน้าอุตสาหกรรมที่กว้างขึ้น นี่เป็นเรื่องยากที่จะทำเมื่อคุณไม่สามารถเรียกเก็บค่าเบี้ยประกันภัยได้ RadioShack ขาดขนาดของคู่แข่งเช่น Best Buy ซึ่งจะช่วยลดต้นทุนสินค้าคงคลังและการกระจายสินค้าเพื่อเพิ่มอัตรากำไร

การเรียก RadioShack ธุรกิจที่เลวร้ายที่สุดในโลกเป็นส่วนหนึ่งของการอติพจน์ แต่มีจุดสำคัญที่น่ากลัวมากที่นี่ - ข้อบกพร่องร้ายแรงที่นักลงทุนทุกคนควรจะมองหาขณะที่พวกเขาสำรวจธุรกิจอื่น ๆ ในภาคการค้าปลีกและอื่น ๆ

ผมเชื่อว่านี้ยังตอกย้ำหนึ่งในความเชื่อหลักของ

หุ้นสูงสุด 10 อันดับ

- การลงทุนที่ดีที่สุดในโลกถือเป็นสิ่งที่เรียบง่ายและพื้นฐานเหมือนกัน ไดรเวอร์เหล่านี้ประสบความสำเร็จลงมาสู่ปรัชญามากกว่าการเงิน จนถึงปัจจุบันเราได้เห็นผลลัพธ์ที่ยอดเยี่ยมในช่วงหลายปีที่ผ่านมาโดยทำตามยุทธศาสตร์นี้ อันที่จริงแล้วจากการถือครอง 16 อันดับแรกใน Top 10 Stocks portfolio ของเรา 14 รายได้ผลกำไรและมากกว่าครึ่งหนึ่งเป็นมากกว่า 22% เนื่องจากเราแนะนำให้พวกเขา บางคนได้รับแม้แต่ 41%, 45% หรือ 59% ในเวลาน้อยกว่า 3 ปี (ฉันพูดคุยเกี่ยวกับ บริษัท ที่มีอำนาจเหนือกว่าในการวิจัยล่าสุดของเราซึ่งคุณสามารถดูได้ที่นี่) โดยการหา บริษัท ที่ทำ "สิ่งเล็ก ๆ น้อย ๆ " ถูกต้องคุณสามารถหาแหล่งเงินลงทุนที่สร้างมูลค่าได้ สำหรับปีมา - และหลีกเลี่ยงผู้ที่ทำลายความมั่งคั่งของผู้ถือหุ้น