ศักยภาพในการทำกำไร 60% สำหรับ COSWF - ถ้าประวัติการทำซ้ำเอง>

สื่อไม่เพียงแค่ให้เรา ข่าวอีกต่อไปทำให้เรามีข่าวกับละครเรื่องนี้ได้ถึง 1,000% และข่าวร้ายอาจส่งผลให้เกิดผลตอบแทนมหาศาลแก่นักลงทุน

ตัวอย่างที่ดีของการสร้างโอกาสในการสร้างโอกาสในเชิงลบคือการรั่วไหลของน้ำมันในอ่าวเม็กซิโกในปีพ. ศ. วันขณะที่น้ำมันไหลลงสู่มหาสมุทรพาดหัวข่าวเต็มไปด้วยเรื่องราวเกี่ยวกับภัยพิบัติ มีแม้แต่ฟีดกล้องถ่ายทอดสดจากด้านล่างของมหาสมุทรที่แสดงน้ำมันพุ่งออกมาบน CNN ตลอด 24 ชั่วโมง บริษัท ที่ดำเนินการอย่างมีนัยสำคัญในอ่าวเม็กซิโกมีราคาหุ้นลดลง ไม่เพียง แต่ BP หรือ Transocean (NYSE: RIG)

- บริษัท ที่เกี่ยวข้องโดยตรง - แต่ทุก บริษัท ที่ดำเนินงานในภูมิภาค และก็ไม่ได้หยุดที่นั่น เครื่องเจาะน้ำลึกที่ดำเนินงานทั่วโลกยังถูกขายหมดอย่างไร้ความปราณี การรั่วไหลของ Macondo เป็นเรื่องที่ร้ายแรง แต่ข้อเท็จจริงที่ว่าทุก บริษัท ที่ทำงานในภาคนี้ถูกบดขยี้เป็นโอกาสอันยอดเยี่ยมสำหรับนักลงทุนที่มีรัฐธรรมนูญที่ขัดกัน …

ดังที่คุณเห็นในตารางต่อไปนี้ภายในหนึ่งปีหลังจากมีการรั่วไหลราคาหุ้นหลาย บริษัท เหล่านี้ฟื้นตัวได้อย่างสมบูรณ์โดยให้ผลตอบแทนที่ยอดเยี่ยมในเวลาเพียงปีเดียว ฉันโชคดีพอที่จะซื้อ บริษัท เหล่านี้ได้ในช่วงต้นเดือนกรกฎาคม 2553 และขายได้ในเดือนมีนาคม 2554:

สำหรับฉันแล้วนี่เป็นข้อพิสูจน์ว่ากลยุทธ์การลงทุนในรูปแบบที่แตกต่างกันในบางครั้งอาจเป็นเรื่องที่ประสบความสำเร็จ.

หากภาคบางแห่งของตลาดกำลังปรากฏเป็นประจำในพาดหัวในแง่ลบเรามีโอกาสดีที่ราคาหุ้นของ บริษัท ต่างๆในภาคเศรษฐกิจจะถูกลดเหลือเชื่อ

วันนี้ผมเชื่อว่าเรากำลังมองหา โอกาสที่จะทำให้โชคลาภจากการกดไม่ดี

ไม่มีอะไรที่เป็นที่นิยมมากขึ้นกว่าทรายน้ำมันในแคนาดา การอภิปรายเรื่อง Pipeline ของ Keystone อยู่ในข่าวทุกสัปดาห์ซึ่งมีคนดังในฮอลลีวูดมากกว่าไม่กี่คนที่บอกเราว่าการผลิตน้ำมันทรายเป็นอย่างไร

ในแง่ลบกดดันทั้งหมดนักลงทุนดูเหมือนว่าจะมีความผันผวนต่อสินทรัพย์ทรายน้ำมัน ราคาหุ้นลงในอุตสาหกรรม หลักฐานแสดงให้เห็นว่าราคาหุ้นของ บริษัท ทรายน้ำมันเบนซินบางแห่งยังคงอยู่ที่ระดับน้ำมันอยู่ราวครึ่งหนึ่งของราคาน้ำมันในปัจจุบัน

ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นหมายถึงการเพิ่มขึ้นของรายได้และกระแสเงินสดที่มากขึ้น " ซึ่งน่าจะเป็นราคาที่สูงขึ้น ตลาดสามารถเพิกเฉยต่อไปได้ชั่วระยะเวลาหนึ่ง แต่เมื่อเวลาผ่านไปเชื่อว่าจะเป็นความสามารถในการสร้างกระแสเงินสดของ บริษัท เหล่านี้ซึ่งผลักดันราคาหุ้นไม่ใช่ความจริงที่ว่าทรายน้ำมันเป็นที่นิยมมาก

ในฐานะพ่อของการลงทุนด้านมูลค่า เบนเกรแฮมกล่าวว่า "ในระยะสั้นตลาดหุ้นเป็นเครื่องลงคะแนนเสียงในระยะยาวมันเป็นเครื่องชั่งน้ำหนัก"

และมีการตัดการเชื่อมต่อกับ บริษัท ใด บริษัท หนึ่งโดยเฉพาะซึ่งอาจให้รางวัลแก่นักลงทุนอย่างดี

ดูแผนภูมิหุ้นใน

Canadian Oil Sands (OTC: COSWF)

ด้านล่าง นำไปสู่วิกฤตการณ์ทางการเงินของปีพ. ศ. 2551 หุ้นของ บริษัท ซื้อขายกันอยู่ที่ 50 ดอลลาร์ต่อหุ้น หุ้นน้ำมันแคนาดาลดลงต่ำกว่า 20 เหรียญ เร็วไปวันนี้และเรามีราคาน้ำมันที่เพิ่มขึ้นมากกว่าสามเท่าจากด้านล่างใน 2009 ไปมากกว่า $ 100 ต่อบาร์เรล ในขณะเดียวกันหุ้นของแคนาดาน้ำมันทรายจะยังคงติดอยู่เพียง $ 20! ราคาหุ้นมีการซื้อขายด้านข้างเป็นเวลาสองปี ซึ่งหมายความว่าฐานผู้ถือหุ้นในปัจจุบันได้สร้างต้นทุนเฉลี่ยอยู่ที่หรือใกล้เคียงกับราคาหุ้นปัจจุบัน คนเหล่านี้จะไม่รีบร้อนที่จะขายเมื่อหุ้นนี้แตกออกเป็นระยะ ๆ

เมื่อคุณพิจารณาการใช้ประโยชน์จาก บริษัท นี้จะมีราคาน้ำมันดูเหมือนจะไร้สาระอย่างยิ่งที่น้ำมันสามารถทยอยขายหุ้นน้ำมันและแคนาดาได้ แทบจะไม่กระปรี้กระเปร่า

แผนภูมิด้านบนซึ่งเป็นข้อมูลล่าสุดจากการนำเสนอของ บริษัท แสดงให้เห็นว่ากระแสเงินสดของ Canadian Oil Sands ตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงของราคาน้ำมันดิบ WTI อย่างไร ในฐานะที่เป็นราคาน้ำมันไปดังนั้นก็ควรจะไปหุ้นของ Canadian Oil Sands

แผนภูมิแสดงให้เห็นว่าราคาน้ำมัน 70 เหรียญต่อบาร์เรลแคนาดาน้ำมันแซนด์จะสร้างกระแสเงินสดประมาณ 1.30 ดอลลาร์ต่อหุ้น ในขณะเดียวกันที่ 100 เหรียญต่อบาร์เรลน้ำมัน บริษัท สร้างใกล้เคียงกับ $ 3.00 ต่อหุ้นในกระแสเงินสด

ประเด็นของฉันอยู่ที่ 30 เหรียญต่อบาร์เรลความแตกต่างในราคาน้ำมันที่เพิ่มขึ้นกว่าเท่าตัวกระแสเงินสดต่อหุ้นและอยู่ระหว่างตัดการเชื่อมต่อระหว่างน้ำมันซึ่ง ได้ปรับตัวลดลงจาก 30 เหรียญเป็น 100 เหรียญตั้งแต่ปีพ. ศ. 2552 และราคาหุ้นแคนาดาแซนด์สแซนด์ซึ่งยังไม่ได้ไปที่ใด ๆ

ฉันเน้นความจริงที่ว่าหุ้นของ บริษัท นี้ควรติดตามราคาน้ำมันที่ให้ไว้กับสินค้าโภคภัณฑ์ ตอนนี้ฉันต้องการแสดงให้คุณเห็นว่า บริษัท นี้มีมูลค่าเท่าใดต่อหุ้น

การหาว่า บริษัท ที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์แห่งใดมีมูลค่าเท่าไรอาจเป็นกระบวนการที่ไม่ได้ผลและไม่แน่นอน ในความหมายกว้าง ๆ สำหรับ Canadian Oil Sands ที่ไม่ใช่กรณีนี้

เนื่องจากแคนาดาน้ำมันทรายเป็นเจ้าของสินทรัพย์เพียงอย่างเดียว - เป็นผู้ถือหุ้นใน Syncrude ร้อยละ 36.74 ผู้ผลิตสำรองน้ำมันอิสระคาดว่า Syncrude ปริมาณสำรองที่พิสูจน์แล้วและน่าจะมีชีวิตที่อายุการใช้งาน 44 ปีตามอัตราการผลิตในปัจจุบัน นอกจากนี้ยังมีทรัพยากรที่อาจเกิดขึ้นและไม่คาดคิดนอกเหนือจากที่ควรจะขยายขอบเขตการผลิตของ Syncrude อย่างมีนัยสำคัญ

เฉพาะโครงการเหมืองแร่เช่นเดียวกับสิ่งที่พบในทรายน้ำมันของแคนาดาเท่านั้นที่สามารถนำเสนอความปลอดภัยในการผลิตในระยะยาวได้ สิ่งแวดล้อมอาจไม่ชอบ แต่เมื่อเวลาผ่านไปสำรองเหล่านี้จะพิสูจน์ได้ว่ามีคุณค่ามากสำหรับโลกหิวโหยพลังงาน

นั่นอาจเป็นเหตุผลว่าทำไมในปี 2010

Conoco Phillips (NYSE: COP)

ขายได้ มีส่วนแบ่ง 9.03% ใน Syncrude ให้แก่ บริษัท Sinopec ของจีน

(NYSE: SHI) สำหรับมูลค่า 4.65 พันล้านดอลลาร์ คณิตศาสตร์บางเรื่องบอกเราว่าถ้าความสนใจ 9.03% ใน Syncrude มีมูลค่า 4.65 พันล้านเหรียญแคนาดาดอกเบี้ยน้ำมัน 36.34% ของ Canadian Oil ต้องมีมูลค่า 18.9 พันล้านเหรียญ ที่ 18900000000 $ แปลเป็น $ 38 ต่อแคนาดาหุ้นน้ำมันทราย เปรียบเทียบกับราคาหุ้นในปัจจุบันของ $ 24 และดูเหมือนว่ามี upside เกือบ 60% เพื่อเข้าถึงมูลค่าที่แท้จริงของการถือครองของ บริษัท นี้ เป็น ยังเป็นเรื่องสำคัญที่จะต้องทราบว่าในขณะที่ Sinopec ซื้อหุ้น Conoco ราคาน้ำมันก็โฉบไปประมาณ 70 เหรียญ วันนี้ WTI มีราคาสูงกว่า 100 เหรียญและราคาทั่วโลกสูงกว่านี้ นั่นหมายความว่าการคาดการณ์ว่า Canadian Oil Sands มีความสนใจใน Syncrude อย่างไรบ้างควรจะเป็นแบบอนุรักษ์นิยม

การซื้อ Canadian Oil Sands จาก บริษัท ขนาดใหญ่อาจส่งผลให้เกิดการเพิ่มทุนจำนวนมากสำหรับผู้ถือหุ้น หากการทำธุรกรรมดังกล่าวไม่เกิดขึ้น บริษัท นี้น่าจะถือเป็นหุ้นระยะยาวได้ดีเช่นกัน

ในราคาหุ้นปัจจุบัน Canadian Oil Sands ให้ผลตอบแทนเกือบ 6% ดังนั้นนักลงทุนจึงต้องจ่ายเงินเป็นอย่างดีเพื่อรอ นอกจากนี้ บริษัท ยังมีการจัดตั้งกองทุนสำรองเลี้ยงชีพชีวิตที่ยาวนานที่สุดในโลกโดยมีสัดส่วนการถือหุ้นใน Syncrude

ความเสี่ยงที่ต้องพิจารณา:

ในขณะที่ผมคิดว่า โลกกำลังจะต้องใช้น้ำมันทุกถังที่เราสามารถหาได้จึงเป็นไปได้ว่าการเคลื่อนไหวด้านสิ่งแวดล้อมและการกดลบอาจทำให้ราคาหุ้นของ บริษัท ดังกล่าวลดลงต่อไปได้ ภาษีสิ่งแวดล้อมบางประเภทสำหรับการผลิตทรายน้ำมันอาจเป็นเรื่องที่น่ากังวล

การดำเนินการเพื่อซื้อ -> ซื้อหุ้นของ Canadian Oil Sands ดึงพวกเขาออกไปและรับเงินปันผล ถ้าสี่สิบปีนับจากนี้ราคาน้ำมันสูงกว่าวันนี้มีแนวโน้มว่าลูกหลานของคุณอาจมีรายได้จากเงินปันผลที่มากขึ้นจาก บริษัท นี้ หรือดียิ่งกว่านี้มีคนมาซื้อ บริษัท ในระยะสั้นและคุณมีรายได้จากการลงทุนที่ดี