สิ่งที่ Brad Pitt และการใช้จ่ายด้าน R & D มีร่วมกัน?

ใน Moneyball Brad Pitt เล่น Billy Beane ผู้จัดการทั่วไปของ Oakland A ซึ่งช่วยปฏิวัติสถิติเบสบอล Beane และทีมงานของเขาจากสถิติเบสบอลเชื่อว่าสถิติแบบดั้งเดิมเช่นแม่นเป็นเมตริกที่ไม่ดีสำหรับการประเมินผู้เล่น เมื่อนักลงทุนและซีอีโอประเมินนวัตกรรมของ บริษัท พวกเขาเผชิญกับปัญหาที่คล้ายกัน จำนวนเงินที่ บริษัท ใช้จ่ายในการวิจัยและพัฒนาและจำนวนสิทธิบัตรไฟล์ของ บริษัท เป็นตัวชี้วัดที่ไม่ดีสำหรับนวัตกรรม หากเป็นกรณีนี้เราจะสามารถระบุได้อย่างไรว่า บริษัท ใดที่มีนวัตกรรมอย่างแท้จริง?

มหาวิทยาลัยวอชิงตันมหาวิทยาลัย Olin ศาสตราจารย์ Anne Marie Knott ซึ่งบางคนอาจกล่าวได้ว่าเป็น Billy Beane ของตัวชี้วัดนวัตกรรมเป็นคนดีที่จะช่วย Knott ได้พัฒนาเมตริกใหม่สำหรับการผลิต R & D ที่เรียกว่า RQ ซึ่งสั้นสำหรับผลการวิจัยซึ่งประเมินผลการลงทุนด้านวิจัยและพัฒนาของ บริษัท

RQ จะตรวจสอบว่าปัจจัยการผลิตของ บริษัท ส่งผลกระทบต่อผลลัพธ์อย่างไร ตัวอย่างเช่นจะเป็นการตรวจสอบว่าการใช้จ่ายด้าน R & D เพิ่มขึ้น 1% จะช่วยเพิ่มรายได้ให้กับ บริษัท ได้อย่างไร การใช้ RQ ในการวัดการลงทุนด้าน R & D บริษัท และนักลงทุนสามารถประเมินผลการใช้จ่ายด้าน R & D ได้ดีขึ้น

Knott กล่าวว่า "หลายปีที่ผ่านมา บริษัท ต่างๆได้รับการคาดเดาว่างานวิจัยและพัฒนาของพวกเขามีประสิทธิภาพแค่ไหน" การรู้ RQ ช่วยให้ บริษัท สามารถวัดประสิทธิภาพได้ว่าจะดีขึ้นหรือแย่ลงเมื่อใดก็ตาม นอกจากนี้ยังช่วยให้ บริษัท เข้าใจว่าพวกเขายืนเทียบกับคู่แข่งได้อย่างไร (หากมี RQ ที่สูงขึ้นคุณอาจปรับปรุง R & D ของคุณโดยเลียนแบบสิ่งที่พวกเขาทำ)"

การใช้ RQ ยังช่วยให้ บริษัท สามารถเพิ่มงบประมาณ R & D ได้ดียิ่งขึ้น

นอกจากนี้ยังสามารถช่วยนักลงทุนในการหา บริษัท ที่ถูกประเมินค่าได้

Knott อธิบายว่า "มีเพียง 5% ของ บริษัท ที่มีงบประมาณไม่ถึง 10% ของงบประมาณที่ดีที่สุดเท่านั้น "ประมาณ 58% เป็นเรื่องการจ่ายเงิน (และทำให้เกิดการเผาผลาญเงิน) และอื่น ๆ อีก 38% อยู่ภายใต้การใช้จ่ายและอาจเพิ่มผลกำไรและมูลค่าตลาดโดยการเพิ่มการใช้จ่าย บริษัท ที่มี R & D มากตกอยู่ต่ำกว่าเรดาร์ของนักลงทุนเนื่องจากไม่เหมาะกับประเภทที่เป็นนวัตกรรม "บริษัท เหล่านี้มีโอกาสในการได้รับผลตอบแทนสูงกว่าปกติ ตัวอย่างหนึ่งที่ยอดเยี่ยมคือ RQ 50 portfolio โดยเฉลี่ยมันมีประสิทธิภาพดีกว่าดัชนีทั้งหมด"

RQ สามารถช่วยให้ บริษัท ต่างๆทราบว่าพวกเขาควรใช้จ่ายเท่าไร แต่ก็ไม่ได้บอกว่าควรจะลงทุนด้านวิจัยและพัฒนาอย่างไร สำหรับ บริษัท ที่ใช้งบประมาณ R & D ไม่มากนักผู้จัดการฝ่าย R & D จะสามารถฟื้นฟูโครงการที่ยกเลิกไปได้ ศาสตราจารย์ Michael Roberto มหาวิทยาลัย Bryant มีแนวคิดอื่น ๆ ในการเพิ่มประสิทธิภาพของนวัตกรรม

"บริษัท ควรเชื่อมโยงกลุ่ม R & D กับลูกค้าโดยตรง" เขากล่าว "พวกเขาจำเป็นต้องกำจัดตัวกรองระหว่างพวกเขา นอกจากนี้ควรมีการทำวิจัยด้านมานุษยวิทยาเพิ่มเติมกับผู้ใช้แทนที่จะเน้นกลุ่มและแบบสำรวจ พวกเขาต้องการที่จะเห็นสิ่งที่เกิดขึ้นจริงๆที่นั่น สุดท้ายพวกเขาจำเป็นต้องทำลายไซโลภายใน R & D ปัญหาส่วนใหญ่ตอนนี้เป็นเรื่องสหวิทยาการ ไม่มีพื้นที่ใดที่สามารถแก้ปัญหาได้เพียงลำพัง"

อ่านเพิ่มเติมจาก Investmentmatome:

• วิธีการเปิดบัญชีนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ออนไลน์ใน 5 ขั้นตอน

• การศึกษา: 81% ของชาวอเมริกันไม่ทราบวิธีการเปิดบัญชีนายหน้าออนไลน์

• โบรกเกอร์ที่แนะนำสำหรับการซื้อขายหุ้นของ Penny